光刻胶板块大涨，储能概念掀起涨停潮，聚焦光伏设备

盘面分析

光刻胶板块大涨，储能概念掀起涨停潮

今日光刻胶概念再度走强，通达信光刻胶指数大涨8.71%，领涨两市。消息面上，国家大基金二期将以18330万元的价格认购光刻胶企业，对光刻胶板块形成提振，板块内多只个股涨停，受此消息影响，大基金概念也出现跟涨表现，通达信半导体指数大涨6.63%。

光刻胶行业具有极高技术壁垒和资金准入门槛，因此呈现寡头垄断的局面，长年被日本和美国公司垄断。前五大厂商占据了全球光刻胶市场87%的份额，行业集中度极高。我国光刻胶产业在技术难度相对较低的PCB领域国产化率约50%，在技术难度较高的IC和FPD光刻胶领域国产化率约为5%，供需不匹配。二期大基金入股光刻胶企业，有助于国内光刻胶企业进行技术研发，中期看，国产光刻胶将迎来国产替代的历史性机遇，可关注相关具有核心技术的龙头企业。

今日储能概念大涨，储能板块指数大涨6.93%。消息面上，近日，国家发改委、能源局联合发布《关于加快推动新型储能发展的指导意见》，提出到2025年，实现新型储能从商业化初期向规模化发展转变。未来五年内，实现新型储能规模超过30GW的装机量。受消息面提振，今日储能板块再现批量涨停。

储能是新能源电力系统不可或缺的一部分，截至2020年底，国内累计投运的储能项目规模35.6GW，而《指导意见》提出，未来五年内，实现新型储能规模超过30GW的装机量，十四五期间储能将迎来大规模发展。此外，指导意见将发展建设新型储能市场的重要性提升到了新的高度，也为储能可持续的商业模式的构建拓宽了可达路径，在政策的推动之下，未来新型储能的商业模式有望逐步构建和成熟，相关储能电池、储能变流器等行业将迎来需求增量。

这家光伏设备公司。组件流水线设备市占率接近60%，更前瞻布局HJT清洗制绒设备、TOPCon镀膜设备、异质结钙钛矿叠层设备RPD、PVD等。

1、公司经历了2019-2020年的三协精密和深圳慧大成的商誉减值计提以后，历史包袱基本出清。未来将聚焦“光伏+包装”主业，打造优质装备公司。21Q1归母净利润0.63亿，已超过2020年全年水平。

2、由于大硅片的推进，组件设备面临新一轮投资。公司是组件设备龙头，组件流水线设备市占率接近60%。可满足常规、双玻、半片、MBB、叠等组件制造不同需求。

3、前瞻布局光伏异质结设备。公司在电池片自动化设备领域技术基本成熟，相关产品已陆续推向市场。电池片工艺设备方面，与钧石能源达成合作，转让获得异质结电池清洗制绒技术，前瞻布局HJT清洗制绒设备。与客户共同开发TOPCon镀膜设备，预计2021年农历春节前后出样机。与知名客户共同开发异质结钙钛矿叠层电池的工艺开发及钙钛矿电池的核心制造设备RPD、PVD等。

4、环保政策下，瓦楞纸持续替代塑料包装，设备需求向好。公司是瓦楞纸包装机械龙头，市占率23.39%。且已取得海外瓦楞包装龙头

SmurfitKappa集团的大额订单，未来海外放量值得期待。