在我们以往的观念里面，负债是一件十分令人难受的时期，负债犹如洪水猛兽，令人闻之色变，见之胆寒，古往今来，负债累累，债台高筑等等成语，无不彰显出了人们对于债务的恐惧，唯恐避之不及。认为负债一定不是什么好事，无论是企业还是个人，追求的都是盈利，纯粹的利润或者储蓄，但是事实上，无论是对于企业还是家庭来说，适当的负债是可以带来良性的好处。任何事情都有两面性，就算是负债也是如此。我们需要从不同的角度去认识什么是负债，什么是家庭负债，负债的结构，究其原因才可以正确认识家庭负债与经济增长的关系。

▲负债

什么是负债？

负债从理论上讲，就是资金的所有者，将资金的使用权交付给受让方，受让方得给予所有者一定的利息，按期归还借贷，这就叫负债。在不同国家，消费观不同，负债的意义也就不一样，对于中国人来说，由于受到传统观念的影响，就拿买房来说，中国人喜欢攒钱，而对于美国人来说，更喜欢超前消费，先消费再慢慢买房。

但随着时代的进步，特别是年轻人，消费观念逐渐改变，也越来越能接受负债，先消费在慢慢换的这一理念。所以说不清楚谁好谁坏，负债不一定是件坏事，不负债也不一定是一件好事。最终的核心问题落在，该不该负债，如果负了债是否有能力归还，此次负债的目的是为了取得多大的收益，是否合理等等。这些问题是一个家庭，或者企业是否能够实现经济增长，脱离贫困或者迈入富裕行列所需要考虑的。

▲负债

而且不仅家庭有家庭负债，企业也有企业负债，银行有银行负债。对于我们国家的家庭来说，家庭的负债结构与其他国家并没有太大的区别，但是负债在各个项目上的分配比例却有所不同。

对于发达国家而言，除了必要的房贷车贷，更多的还有个人消费性贷款，同时占据了较大的一部分。近年来随着个人消费信贷产品的不断推广，金融行业新产品迭出，人们在个人消费性贷款上的支出是在逐年增加。但仍然只是占据一小部分。增长的一部分更多的是在金融机构性贷款，但是家庭经营性贷款则是比较少。

▲负债

查阅相关资料发现，我国家庭的主要负债需求是是中长期信贷需求，主要是集中在车贷和房贷上，随着国家实行房价管控在一定程度上使得房价较为平稳使得整个中长期贷款的比率有所缓降，相反短期消费贷款的比重反而比较大。这部分主要集中在教育上，教育负债虽然在家庭负债中占比较小，但是其增长速度却尤为突出。这得益于国家实行的义务教育政策，让家长充分意识到教育的重要性。越来越多的大学生踏入社会，成家立业，高水平的教育带来的是人口素质的提升，和对教育观念的转变。加上国家又有助学贷款这一利国利民的政策，使得家庭中的教育负债不断上涨。

负债的优势

任何事情都不是非黑即白的，无论是企业负债还是家庭负债，都各有优劣。就拿企业来说，其中最为经典的就是企业的负债经营。

对于企业来说，最重要的便是资金，企业的资金有两个来源，第一个是自有的资金，这是通过自身盈利或者发行股票累计形成的。第二种就是债务资金，这类资金便是通过向银行贷款，发行债券等相关方法筹措而来的。当自身的资金不足时，可以通过这种方式快速获得资金流，再借助此资金流从事生产活动从而获得更多的收益。这是一种收益最大化的经营战略，其特点尤为明显，速度快，方便灵活。

企业的负债优势在于可以使企业保持现金流。这就不得不提到财务杠杆，财务杠杆时指企业资本结构在一定条件下，由于资金的成本固定引起了普通每股的收益波动幅度大于息税前利润波动幅度的现象。当企业开始负债时，经过预计之后的息税前利润会增加，那么它会导致之后在还款时所需支付的固定债务利息降低。简言之就是当企业的总资产收益率发生变动时，只要投资的收益率大于利息率的情况，企业是可以在负债情况下实现盈利的。

▲财务杠杆

第二点也是最直观的，负债可以有效弥补企业运营，当长期发展资金不足时，负债就是最好的解决方法。企业的运营势必需要大量的资金，如果单靠企业内部的资金，不仅在数量上难以满足要求，时间上也并不允许，负债则可以有效地扩大规模，提高企业的竞争率和效率。

第三是能帮助节税。何为节税，顾名思义，在法律允许的范围内有效降低缴纳的税收。这个原因在于负债的利息是要计入财务费用的，从而减少了缴纳的所得税的份额，当利息的费用越高时，所节省的税额也就越大，这是有效降低成本的方法。

对于家庭而言负债也是具有一定的优势的。最为明显的家庭合理的负债会发生马太效应，这是指好的会越来越好，坏的会越来越坏。适当的负债可以有效增加家庭的可用资本，积累更多的优势，一旦积累到了更多的优势之后，变更会易于取得更多的成功。。

其次是可以有效地抵御财务风险，这个和企业相比是相同的，人总有缺钱的时候，特别是在自己创业时，需要一定的资金，在借钱的时候是需要有一定的信用基础的，如果未曾经过借贷，自己的信用基础是很一般的，能够借到的资金十分有限，所以无论有钱还是没钱，少量而又多次的借贷是可以邮箱强化人与人之间的信任关系的，提升信用等级，抵御财务的风险。

▲负债

除此之外，负债也是成长的最佳动力。《蜗居》中有一段十分令人揪心的台词，每天就有一串数字蹦出脑海，房贷6000，吃穿用度2500，孩子上幼儿园1500，人情往来600等等，这些数字逼着我从我清醒之后的第一个呼吸起，我每天至少要进账四百。确实，这个现象十分现实，我们被生活的重担压得直不起腰，还清沉重的债务使得我们每天不得不想方设法得去赚钱，在不断的实践与工作中，我们不断积累着财富，不断积累着经验。这样的负债被动地推着我们成长，学会理财，学会积累。若是没有这些负债，我们能够竭尽全力为了生活而这样努力前行吗。答案是否定的，所以负债也是成长的最佳东临，但是需要注意的是负债一定要是自己可以将接受的范围内，可以努力一些就可以还上的才可以，否则过重的债务只会让人崩溃，08年因为金融危机破产而负债最后选择跳楼的很还少吗？

▲提前消费

家庭负债对于经济增长的意义

经过负债的优势分析，我们不难看出，适当的负债不仅能够在一定程度上解决长期发展的资金问题，还能推动人主动学习，主动成长创造财富，提高信用等级等。随着研究的发现，家庭债务比率的上升是很有可能促进经济的增长以及就业的。

就拿每个家庭的借债重头戏房贷和车贷来说，人们对于房、车的需求是在不断增加的，没有车房的人想尽办法想要拥有，有了车房的人在考虑车房合不合适，需不需要换，这些都在无形中增加了人们对于购房和购车的需求，需求上去了，就有钱赚，那汽车制造商还有住宅开发商将会需要更多的工人来制造商品，满足需求。在这点看来家庭的负债是在一定程度上可以提高就业率，供需一结合，经济增长便被拉动了。但是这个矛盾的产生点在于家庭的债务会逐渐逼近上限，在没有达到上限之前，是不会引发债务危机的，但是家庭债务的上限是可以提高的，当继续扩大债务的规模之后，则会引发新一轮的债务繁荣，生产与消费将在平衡和不平衡之间不断变化，由此不断扩大家庭的债务杠杆，达到极限的状态就是债务的周期达到人均寿命长度，收入不足以弥补债务的利息为止。

当然这种也被称之为经济增长，只是这种经济的增长是去自由化的增长。这种经济增长不代表家庭生活水平的绝对提高，而是代表家庭科技水平的不断提高，在这种态势之下，家庭的债务增长是不可逆的，不过依然是有着解决方法，其对冲方式便是通货膨胀，政府通过各种政策调整，市场引导，在适当的通货膨胀下是可以帮助家庭削减税务，债务之下的家庭也会因此获取利益。

合理负债，让家庭生活水平提升才是最终目的

无论家庭的负债上升是否会拉动经济的增长，最重要的是要学会如何合理的负债，深究负债的原因是相当重要的，如果负债是为了学习，或者购置增值性商品，这些借贷能够有效提高家庭生活品质和水平时，这些借贷和负债有必要进行的，但如果是为了高消费而负债则是不合理的，无论何种负债都要量入为出，保持负债的金额要在还款能力范围内。现在年轻一代的消费观念正在不断改变，和观念比较保守的父母一辈是十分不同的，对于债务的观念是要更为激进的。

这一点从之前的个人消费贷款在家庭债务中的不断增长是可以看出来的。但是需要牢记的时天下没有免费的午餐，只要是债务就是一定要还的，正是债务，在使用前合理规划好还款周期和还款计划。保持好合适的负债率，是有利于撬动财富，实现借鸡生蛋的，但是如果因为还不上债务，资金流断裂，那么只会引发更大的影响，最为典型的例子就是2007年-2008年席卷全球的金融危机，虽然金融机构为了能够大肆获取次级贷款，卖给投资银行获取丰厚的利润而降低了信用审核标准，最后导致风险不断堆积，造成金融雪崩。但贷款的那一部分人也不是无辜的雪花，没有审视好自身的清偿能力，便一味地去贷款，最后还不上债务，房子没收，还欠下一屁股债务，得不偿失。