2个月赔出去1.28亿，“沪惠保”能挺住吗？

作者| 猫妹

来源| 大猫好规划

沪惠保公布了生效两个月的累计赔付数据：

已赔付1.28亿元；

赔付金额月增幅506%。

一时间保险圈炸了锅。

因为照这么赔下去，“沪惠保”恐怕今年要亏损了啊。

为什么说“沪惠保”是一个标杆？

是因为“沪惠保”可谓是经验，初一亮相，就创下了多个行业之最：

总参保人数超739万人，首年投保人数最多；

参保人数占整个上海市参保人口的1/3，参保率最高；

总保费超过8.5亿元，保费规模最高；

……

正是这个战绩，让惠民保险站上了一个阶段巅峰，也让整个行业为之雀跃。

“政府主导”的超强背书，多家公司“共保体”的承保模式，成为了2021年惠民保险的新标签。

也刺激北京梅开二度，推出第二款惠民保险“北京普惠健康保”抢夺市场。

所以说“沪惠保”是一个标杆产品，一点都不为过。

“沪惠保”的动态，自然牵动着行业的心。

因为，惠民保险自出现以来，在行业的争议就没断过。

支持的人认为，惠民保险未来可期，必然成为根植于医保制度之上的一种制度安排，发挥商业保险的效用；

而反对方则认为，惠民保险只是昙花一现，热闹之后，就是赔穿、黯然退场。

即便在惠民保险在各地粉墨登场之时，也有不少产品胎死腹中，或者刚刚上线就匆匆退场，也有产品，运行刚满一年，即面临赔穿之痛，让保险公司在是退出还是涨价的十字路口徘徊落寞。

所以，“沪惠保”的每一个数据，都很关键。

就拿最新公布的生效两个月的理赔数据来看，确实不认人乐观：

仅仅2个月，8.5亿的总收入就支出了1.28亿，赔付率高达15%。

按照这个赔付率推算，月平均赔付率7.5%，即便在后续赔付率持平，满期赔付率也将达到90%。

90%，必亏无疑。

但赔付率想持平，或者前高后低，不太现实。

因为按照商业团体医疗险的理赔规律看，通常下半年的理赔率会明显比上半年高。

而惠民保险和普通的团体医疗险还有一点不同，那就是他的保障对象老年人比例偏多，而且保障对象还是重大疾病患者，一旦保障初期就开始申请理赔，那么后续的治疗还会导致第二次、第三次理赔申请。

比如我们前段时间分析的几个“沪惠保”的高额理赔案例中的余先生，他采用的是肿瘤电场治疗，7月份的治疗费用自费13.3万元，获赔3.99万元，那么只要他后面还是按照这个方式治疗，赔付金额还会继续增加。

“沪惠保”运行的第一年，不管发生什么情况，肯定都会坚持满一年，这个大家不用担心。

即便是保险公司真的亏了，也不会违约。

但一年之后，如果亏损，下一步怎么走，就要看“共保体”以及政府方面的考量了。

是涨价，是限制责任提高门槛，还是换人干，都有可能。

惠民保险，真的是很考验保险公司智慧的产品。

因为每个地区不同，生活水平不同，医疗水平不同，健康风险不同……而保险公司的风控手段又太少。

比如“沪惠保”，风险敞口就很大。

因为它覆盖的是住院责任中自费部分2万免赔额之上的医疗费用。

可能大家不知道，在药品目录中，医保目录下的2800种，但自费药有19万种，这里面包含了大量的新药、特药。而一旦投保人发现了这其中的“秘密”，更会倾向于用贵价药，反正自费的，有人报销嘛。而医生也乐于开具自费处方，因为不用顾忌那么多医保的条条框框。就像你用医保开药，医生一次只能开一周的，你自费去开药，医生可以给开两周的。

像上海的医疗水平在全国前列，新药特药什么开不了，先进的治疗手段什么用不上？

站在客户的角度，自然好，站在保险公司的角度，无可奈何，只能接受。

而像行业呼吁的，医疗核心数据开放、正面清单、定价谈判……目前还是纸上谈兵。

而很多公司在跟政府签约做惠民保险时，立下的军令状是赔付率不能低于一定水平，比如80%、90%，甚至还有95%的。

只能说，这块业务不好做。

所以“沪惠保”的后续，还是走着瞧吧。

但猫妹想说，“沪惠保”这种形态虽然对保险公司风险敞口大，但是如果抛开续保稳定性不谈，对咱百姓还是nice的。所以找到平衡点，很重要，即便涨价一丢丢，也值得。

最后，再提醒一下，如果已经买了百万医疗险的，就不用凑普惠保险的热闹了。普惠保险再好，也不如你的百万医疗险香。