美国硅谷银行破产关闭，存款达1.2万亿，大量储户提前「逃跑」，哪些原因导致的？会带来哪些影响？

本月10日，美国第16大银行硅谷银行(SVB)宣布破产。

发生银行挤兑，硅谷银行母公司股价连续两天暴跌60%以上，危机开始两天后决定破产。

很多与硅谷银行进行交易的创业公司都不可避免地面临资金危机。

硅谷银行(SVB)破产是美国历史上第二大银行破产的实例。硅谷银行以硅谷技术初创企业为主要客户。在大规模银行破产的情况下，与硅谷银行进行交易的初创企业将不可避免地面临资金困难。

硅谷银行破产是2008年金融危机后最大规模的银行破产事件。硅谷银行的资产规模达2090亿美元，总存款达1754亿美元。以2022年为准，这是一家在美国排在第16位的巨大银行。

超过存款人保护限度25万美元的存款规模就达1500亿美元，超过总存款的85%。虽然比资产规模小，但如果股价暴跌，资产价值下降，存款返还也会困难。

本来就陷入资金梗阻的初创企业因此次事件将面临流动性危机。随着存入银行的运营资金被捆绑，有可能因无法支付工资而解雇职员或因资金困难面临倒闭或破产。

这次硅谷银行破产事件在短时间内急剧进行，因此受到了很大的冲击。由于想要提取存款的顾客蜂拥而至，甚至发生了无法支付的事态。

本月8日，硅谷银行表示在出售210亿美元规模的债券时，已经损失了18亿美元。因为经济萧条，存款减少，资金不足，所以出售了容易现金化的债券。

第二天的9日，硅谷初创企业们像竞争一样提取存款，下午发生了交易瘫痪的事态。仅当天一天，就有超过420亿美元的存款流失。

当天硅谷银行的母公司SVB金融集团的股价暴跌了60%以上。SVB集团股价在10日也暴跌60%以上停止了交易。受硅谷银行事件的影响，美国四大银行(JP摩根、美国银行、富国银行、花旗集团)的市价总额也消失了520亿美元。

那么，硅谷银行是什么样的银行？

技术初创企业专门银行，硅谷银行以提供爱彼迎、优步等著名风险企业的初期资金而闻名。是硅谷初创企业和风险资本(VC)的主要交易银行。

硅谷银行成立于1983年，是一家专门从事技术创业的银行，申办硅谷初创企业的存款，同时获得信用较低的初创企业优先认股权进行贷款。美国科技、健康护理创业公司中有44%是硅谷银行的顾客，在创业业界是影响力很大的银行。

随着创业行业的繁荣，硅谷银行也迅速增长，2021年随着投资资金涌入创业行业，硅谷银行的存款持有额也随之增加。从2020年的1160亿美元增加到2021年末的2110亿美元，增加了近两倍。

大多数初创企业把投资的现金存入银行的情况很多。特别是到去年年初为止，创业投资非常活跃，存款大幅增加，贷款减少。 硅谷银行因利用增加的资金的方案不合适，把剩下的存款投资到了美国长期债券上。硅谷银行投资组合的一半左右是美国国债。

利率上调引发的蝴蝶效应，问题是随着利率的上调而发生。由于利率上调，硅谷银行购买的美国国债价格下降。流动性减少，国债价格也下降，财务健全性急剧恶化。

一般来说，利率上涨会导致债券需求减少，债券价格下降。去年，美国联邦储备制度为了控制物价，把标准利率从零急剧上调到4.75%，硅谷银行持有的债券价格暴跌。

随着流动性的减少，对初创企业的投资减少，流入硅谷银行的资金也中断。随着创业公司开始提取存款，硅谷银行为了填补资金不足，不得不承受损失出售债券。

硅谷银行募集了可以自由存取款的短期资金后，通过投资长期资产的方式扩大了规模。有人指出，虽然在此过程中利率风险的暴露增大，但当局没有及时进行限制。

硅谷银行破产是个特殊的事例，因此危机蔓延到整个金融圈的可能性很小，但初创企业的危机会持续一段时间。

像硅谷银行一样资产组合偏重于一个地方的情况并不多。对此，多数人认为硅谷银行破产是特殊的事例。另外，由于利率上升，其他银行获得了巨大的利息收益。因此像硅谷银行一样遭受巨大损失的可能性很小。

此次事件扩散到整个金融圈的可能性很小。但是，预计创业公司回收被硅谷银行冻结的资金至少需要6个月到1年的时间。因此，财务结构脆弱的创业公司也有可能接连倒闭。

也有分析认为，信用评价系统没有发挥应有的作用。因为在8日硅谷银行公布破产之前，穆迪评价的硅谷银行信用等级为Aa3，处于最高水平。

银行遭受挤兑了；

硅谷银行原本的策略是比较简单的，就是硅谷这里投资公司多，拿到的投资多，需要存入银行。

按正常道理，银行拿到存款应该放贷，赚取利差的。

但是硅谷这家银行，没有放贷，当然，也是被动放不出去。于是硅谷银行拿钱去买了长期国债，以及复杂的国债衍生品。

这其实改变了银行的性质，让硅谷银行实际上变成了一家基金公司。

在08年危机以后，美联储实行了超低利率，因此存款储蓄利率特别低。硅谷银行这么操作风险也不大。

但是随着美联储不断的加息，事情陡然起了变化，目前美联储加息的利率超过4.8%

这导致硅谷银行的储户想要把钱从硅谷银行取出来——挤兑

而硅谷银行长期债券都是很多年到期的，没有足够的现金，于是硅谷银行只能贱卖手中的债券——这导致直接亏损。

所以仅仅一天，硅谷银行就宣布倒闭。

为什么这么快呢？因为美国的 银行也是资本家的，银行长期赚到的钱都到了银行大股东手里，一旦进去了是不会拿出来的，所以大股东不会掏钱出来救自己，还不如直接倒闭，一了百了为好。

其实，按照常规操作，美联储是可以救硅谷银行的，因为美联储是“最后借款人”；

它的主要功能就是最后一个出钱的，如果美联储将这数百亿美元直接存入硅谷银行，是能防止硅谷银行倒闭的，但是很明显美联储没有这么做。

现任的美联储主席杰罗姆·鲍威尔，虽然也是犹太银行家，但是水平离当年的格林斯潘差太多了。

第一，美联储一开始没有意识到，美国这波通货膨胀非比寻常，没有想到需要长时间将利率提高到如此高的水平。通胀压不住。

第二，当美联储决定一路加息的时候，没有给美国的商业银行协调好。

或者身为美国的金融监管机构，美联储没有掌握美国商业银行放贷不足的现状。

自从08年美国的次贷危机后，美国人的信用普遍比较差，美国的银行放贷一直就不积极，其次，美国制造业萎缩，放出的贷款也一直在金融系统内空转。

后续影响：

硅谷银行规模在美国排位16，算是小角色，所以美联储没有出手救援。

但是它有可能是多米诺骨牌的第一只，一旦传导到大银行，美联储就会再次开动印钞机····

但到时候，通胀还管不管了？

所以简单的总结：美联储在挥舞收割世界的镰刀的时候，忘了对自己人先喊一句，卧倒！

割韭菜这传统技能没发挥好···

砍伤自己，至于伤多深，美联储自己知道。

硅谷银行倒闭，主要是美国激进加息的恶果，导致其缺乏流动性支持，遭受挤兑造成的。

我怎么感觉是美国故意为之的呢！为了没收其他国家富豪的钱而堂而皇之的理由。没有美国做不到的只有国人想不到的。美国人这种把戏耍了不止一回吧？谁让富豪们钱多人傻呢！不收割你们的财富还能叫美国吗？

美国硅谷银行破产关闭，创下两个新纪录。一个是从内部危机爆发到破产的最快纪录；一个是自2008年以来美国规模最大的银行倒闭案。

该银行倒闭主要原因：

一是该银行始终没有打消储户对偿付能力的质疑。

二是银行没有进行有效的中断储户挤兑风潮。

三是银行已无力应对源源不断的挤兑需求。

四是存款保险和监管机构介入，也没有扭转银行危机。

五是该银行首席执行官在危机爆发前出卖了自己持有银行公司的部分股票变现。

据悉，该银行是美国历史上最大规模的储蓄银行。从以上原因看就是存款信誉危机出现了问题。

这个问题虽然烈度不如次贷危机，但深层次破坏力要高于次贷危机的局面。

为了保护储户，美国联邦存款保险公司，作为托管人已经将硅谷银行所有受保存款转移至DINB机构。

硅谷银行是一家没有零售业务，专注科创企业融资的银行。

这将会带来哪些影响：

一是对银行业的影响。银行破产关闭会导致银行业信心下降，可能引发系统性金融风险，而影响金融市场。

二是对经济的影响。这会导致信贷收紧，冲击实体经济，使储户财产受损。影响个人和家庭消费及储蓄行为。

三是对政府的影响。政府可能要采取紧急措施，如注资或出台紧急法规等。以保障金融系统稳定和公众信心。

四是还会对人员就业、储户和社会稳定等方面，都会有不同程度的影响。会不会引发更为复杂的风险连锁反应等。

因此，美国私人银行倒闭已经不是先例，比如雷曼银行公司和华盛顿互惠银行破产行为等。这也许是个导火索。接下来，不排除美国有可能通过对外战争，来转移国内金融问题。但伤敌一千，自损八百。美国当好自为之，努力去解决好自身问题，才是化解之法。