对于买房与存款，一直以来，都是很多人无比纠结的一件事。选择银行定期，怕错过房地产升值的红利；选择房地产，又害怕才到高点，遇到雪崩。那么当你拥有100万元现金时，该如何选择才是最正确的呢？

刚需族

如果你是刚需一族，名下没有任何的房产，那么没有什么可犹豫的，直接买房就好。因为此时的房子已经是你生活的必需品；它不仅仅是一个投资品，它还涉及到你的娶妻生子、学位读书等等问题，所以对于刚需一族该下手就下手，不要所谓的等等看，等等看，结果一直都在等，先不说能否等到变化的那一刻，但即使真的有那一天，你这些年以来的居住体验感、学位读书等等也是无法估量的，所以刚需刚出手就出手。

投资客

相比于刚需一族而言，投资客就要谨慎了，毕竟目前国内房地产市场整体处于一个相对的高位，这对于投资客而言，心理压力并不小，那投资客的100万元又该如何选择才划算呢？

1、定期100万元

选择定期存款，无疑是最稳妥的，虽然定期存款的利率整体较低，但最少其能确保稳定缓慢的增值。当然定期存款也有一个不足，这也是很多人之所以考虑购买房产的重要因素，那就是定期存款的利率跑不赢通胀率，钱放越久越贬值！

以1997-2016年的实际通胀率来说（实际通胀率以货币供应量M2的增速-当年的GDP实际增长率计算），国内20年的通胀均值为10.68%；而明显的是从1997年-2016年，我国的基准利率，即使是最高的五年期的基准利率平均值也仅仅在5%左右，按照基准上浮30%也才6.5%；通胀率高于存款利率，也就说钱在不断的贬值，因为你的存款对应的资金购买力正在逐年减少10.68%-6.5%=4.18%，更简单的来说就是，目前的100万元1年后的实际价值仅仅相当于95.82万元。

买房

作为事后诸葛亮来看，若按照往前20年的国内的房价走势来看，无疑买房是正确的。甚至可能你的一套房子增值就比在其他单位赚得还多。举个例子，以本人所在城市为例，2000年，我叔在我们市区买了一套房子，当时的单价约2000元每平（印象很深刻，因为120平的房子，总价还没到25万元），而到了2021年，我所在城市中心城区的房价均价已经在2.5万元左右，短短20年的时间，国内的房价翻了10倍以上，这是银行定期所无法比拟的。

（1）收益率：城市的中心房价均价2.5万元/平，2000年的房地产均价2000元/平，假设年均增值率为X，则：2000*（1+X）ⁿ=25000，其中n=20，可得X=13.46%，这个年均增长率，不仅仅高于银行定期存款的利率，而且超过我国过去20年的实际通胀率水平，所以从过去来看，选择房子才有可能实现增值。

当然任何事都没有绝对的完美，买房同样存在2大风险：一是短期变现难度大，根据贝壳的数据显示，国内二手房变现时间平均在3-6月，所以若急于出手，会有较大的价值损失。二是房价的未来走势；从过去来看赌对了，但未来20年你还能保证房价会与往前20年一样吗？

总结

从过去20年的情况来看，无疑买房更为划算，不过目前国内的商品房价格已经处于一个较高的位置了，且国家先后出台多个政策进行调控，“住房不炒”已经成为一个基调，所以后续房价要在如同20年前那么气势如虹应该就困难了，从这点上来看，选择银行定期存款或许会更好一些。

若一定要选择投资房产的话，个人建议看所在城市人口净流入情况，若是净流入可以考虑在继续跟进购买（毕竟人口是支撑房价最关键的因素，这也是为什么我们要放开三胎的原因之一）；反之如果人口净流出，那么这个城市就要审慎介入了，与其如此，还不如直接定存。