“灵魂社交”Soul赴美IPO，有趣的灵魂需要搞钱

“跟随灵魂找到你”的Soul要上市了。

5月11日，Soul正式提交IPO招股书，拟于纳斯达克上市，股票代码为“SSR”。在招股书中，Soul表示他们的任务是要建立一个“灵魂”的社会宇宙。

谁说有趣的灵魂百无一用，他们可是即将撑起一个新的IPO了。

灵魂社交，真的能直击灵魂？

移动社交一直是一块诱人的大蛋糕，艾媒咨询曾分析，2020年中国移动社交用户规模已突破9亿人，较2019年增长7.1%，规模大、高增长、高价值，一直吸引着玩家入局。

微信、QQ牢牢“把持”着熟人社交的份额，而在隔壁的陌生人社交领域，则挤满了充满着荷尔蒙的、想要逃离微信的年轻人。

Soul，2015上线，2016年正式面世，在陌陌、探探已经做出一定成绩的境况下，Soul成了一匹茁壮的小黑马，在没有创业经历、甚至原本不是互联网行业背景的创始人张璐的带领下，“灵魂社交”大踏步入场。

图片来源：@Soul社交

一开始，Soul就要做注重内涵、弱化颜值、追求真实的具有深度的社交产品。创始人张璐因为自己时常有不方便发在微信上发布的表达欲而产生了创业的想法，认为“市场上缺乏一款可以让人自在表达的东西。”

和其它陌生人社交软件不同的是，Soul“自寻死路”，不允许用户把照片做头像，只能用产品自带的捏脸功能来展示自己；注册之后，用户需要先经过一系列的灵魂测试答题，由此形成画像，奠定匹配的基础，再被分配至不同的星球。

不“看脸”的陌生人社交反倒为Soul的用户们提供了好好交流的平台，先谈心再看脸，就不会像一些“急功近利”的荷尔蒙社交那种让人感到冒犯。在用户的聊天框上方，“soulmate”这个单词会随着互动的深入被慢慢点亮，也算是“灵魂社交”的具象化。

所以，早期的Soul确实聚集了一批高素质的用户，社区氛围也相对清新，尤其女性用户——创始人张璐本身就是优秀的女性，对女性心理的把握也更加擅长，Soul的各种设定也让女性用户的体验更加愉快。

而业内有着“一个优质的女性用户可以带来七个男性用户”的说法，早期Soul确实一度构建起了一个陌生人社交的乌托邦，纯净、私密、相互尊重，这也是Soul能成为黑马的关键。

有趣的灵魂也是要恰饭的

小众总是纯净的，但用户盘一旦扩大，就会出现各种各样的问题。

在招股书中，Soul披露了近两年的DAU （日活跃用户）和MAU （月活跃用户）：2019年、2020年，Soul的平均DAU 分别为330万和590万，平均MAU （月活跃用户） 分别为1150万和2080万，增长率为80.7％。到今年3月份，Soul的平均DAU涨到了910万，平均MAU涨到了3320万。

这个数字和行业第一的陌陌虽然还不能比（2020年12月，陌陌主APP月MAU为1.138亿），但Soul的整体发展趋势更加向上，用户群体也更加有价值：2021年3月，Soul平均DAU的73.9％在1990年或之后出生。

图片来源：@Soul社交

年轻人认为，Soul的社交更加纯粹，“没那么赤裸”，Soul也在不断强调自己的“Z世代”属性。艾瑞咨询报告称，Soul拥有行业同品类中最高的日均活跃量启动次数，同时是日均发布率和Z世代用户渗透率最高的App 之一。

虽然这么多年轻人聚集于此，虽然Soul的内容完全来自UGC，成本很低，毛利率一度高达86%，但Soul依然不赚钱。

据招股书，2020年，Soul实现营收4.98亿元，同比增长604.3%，实现毛利4.03亿元，毛利率高达80.8%，但归属于普通股东的净亏损达到6.01亿元，归属于普通股东的净亏损率为120.7%。

2021年Q1，Soul实现营收2.38亿元，同比增长259.8%，实现毛利2.04亿元，毛利率高达85.7%，但归属于普通股东的净亏损达到4.10亿元，归属于普通股东的净亏损率为171.9%。

Soul的商业化开启得比较晚，2019年才开始提供虚拟礼物、定制头像等增值服务，2020年才开始提供广告服务——创始人也在采访中说过，Soul的变现很克制。

即使这样，Soul的营收规模长得也很快，不过亏损也越来越多罢了。

钱去哪里了？营销和广告。

图片来源：@Soul社交

Soul费用组成中占比最大的部分就是销售及市场费用，主要就是广告费，2020年，Soul支出的广告费用为6.02亿元，2021年Q1，Soul支出的广告费用为4.50亿元。

而且接下来，Soul依然要在用户增长上投入重金，买量的成本也会越来越高。这种烧钱买增长的做法目前还不到头，陌生人社交怎么变现，Soul也不知道，前辈陌陌的秀场直播显然不适合有趣的灵魂们，但Soul在虚拟礼物、会员订阅、电商等方面的表现一直不怎么样。

手握最具变现潜力的Z世代，Soul还没有走通自己的商业逻辑，所以要上市，要搞钱。

毕竟灵魂再有趣，也是要恰饭的嘛。

积极破圈，“1亿年轻人的乐园”

2021年初，Soul与综艺节目《明星大侦探》第六季合作，在节目口播中，喊出了“Soul，1亿年轻人都在用的社交APP”的口号。

这说明，Soul再也不是那个小众隐匿的社交乌托邦，而是一个属于年轻人的乐园。

图片来源：@Soul社交

专心经营还是积极破圈，一直都是社交产品的两难选择。Soul选择了后者，就要做好老用户流失，新增用户水土不服的困境。

在知乎“你为什么卸载了Soul”的问题里，有一个高赞回答是“低龄化，低素质化，戾气重，假文艺装温柔”，很多老用户都觉得Soul“变了”，尤其是流量激增，有趣灵魂却越发难觅之后。

比较极端的一个佐证就是，在Soul之前，“约X神器”这个名头是在行业第一陌陌身上的，在Soul的用户数量和粘性上升后，这个名头就自然而然的被它接过了。

从某种意义上，这是对Soul在陌生人社交，或者说荷尔蒙社交领域地位的肯定，除非有下一个有竞争力的同类对手出现，不然这个名头就会依然在Soul身上扒着。

随着名声越来越响，很多专门“深耕”荷尔蒙领域的爱情骗子也盯上了这块宝地。

杀猪盘的骗子们有专业的陪聊姿势，某种意义上正契合Soul的“有趣灵魂深入交流”的调调。古老的骗局通过崭新的包装，在陌生人社交平台上又绽放了新的活力。

据字母榜报道，有女士在Soul上被一位“曾经创业失败负债而后又成功逆袭的40岁离异大叔”骗了31万，时间仅为一周。也有20多岁的女孩第一次用Soul，第一次和soulmate交流就被骗走了20万。

“Soul里面有太多找对象的单身男女，或者是离异的、对婚姻不满的人，这些人，都是杀猪盘的准确目标人群。”

用户信任平台，并将这份信任转移到了用户身上，给了骗子可趁之机。

除了这些随着发展而来的问题，Soul的高管还亲自下场，做过令人匪夷所思的骚操作。

去年3月，Soul的运营合伙人李某故意在竞争对手的App上散布有害违规信息，“设局”恶意举报，导致对方App被下架三个月，造成被害公司增长几近停滞、业务严重被危害，李某因涉嫌损害商业信誉、商品声誉罪被批准逮捕。

这件事鲜姐当时写了这个事，《恶意举报对手的Soul：有趣的灵魂凶相毕露》，简单说就是运营合伙人带着小弟，在竞品APP上发违规内容，然后再自己截图自己举报了竞品，导致人家被下架了三个月——为啥自己发呢？因为人家APP内容做得好，他们压根没找到可以直接举报的违规内容。

这种做法，真是一点都不“高素质”，想来也不是什么“有趣的灵魂”。

还有一点很有意思的是，Soul来自于创始人一些无法在微信上倾诉的表达，很多用于对微信、QQ也抱有一定的负面态度，但招股书显示，Soul的第一大外部股东正是腾讯，持股比例达到了49.9%。

如果“运气好”，我们可能有机会见证一次屠龙少年长成恶龙的宿命轮转了。