金融界财经早餐：李强部署社保补短板；商务部推进对等降税；证监会加码投融资改革；上交所扩容科创债ETF；黄仁勋卸任英伟达CEO；超聚变创业板IPO过会；中芯国际前三季净利增91.6%（11月13日）

11月13日，金融界财经早餐，宏观政策、资本市场、行业板块、公司个股资讯一览：

一、今日财经资讯

1、国务院总理李强主持国务院第二十二次专题学习强调，要持续优化完善社会保障制度。加快补齐社会保障体系短板，扩大企业年金覆盖面，支持商业健康保险发展壮大，稳妥有序推进长期护理保险制度建设。完善灵活就业人员社会保障制度，加强新就业形态人员权益保障。稳步提高城乡居民养老保障水平，发挥好失业保险功能。完善并落实职工养老保险全国统筹制度，推进基本医疗保险省级统筹，强化社保基金安全监管和保值增值。

2、中共中央政治局委员、国务院副总理何立峰在人民大会堂会见美国景顺集团总裁兼首席执行官施洛斯伯格时表示，当前中国经济动能向新、结构向优，展现出强大韧性与活力。“十五五”时期是建设金融强国的重要阶段，中国正按照《金融强国建设“十五五”规划》，深入推进金融高质量发展，扩大金融高水平开放。欢迎包括景顺集团在内的各国企业继续深化对华投资合作，实现互利共赢。

3、商务部新闻发言人何亚东在12日举行的商务部例行新闻发布会上说，“300亿对300亿”对等降税框架安排有利于稳定和拓展中美双边贸易，中美两国工商界对此都抱有较高期待。目前，中美双方就实施这一安排保持密切沟通。希望美方与中方共同努力，尽快推动这一安排落地见效，为两国农产品贸易创造更多有利条件。

4、中国证监会副主席刘浩凌在2026年上海证券交易所国际投资者大会上表示，中国的发展具有长期确定性，投资中国具备坚实的基础。中国证监会将持续深化资本市场投融资综合改革强化对科技创新的金融支撑，不断提升上市公司质量和长期投资价值，持续加大监管执法力度，切实维护投资者的合法权益。

5、国家发改委发布消息，根据国际市场油价变化情况，自11月12日24时起，国内汽、柴油（标准品）价格每吨分别下调645元、625元。全国平均来看，92号汽油、95号汽油和0号柴油每升分别下调0.51元、0.54元和0.53元。车主用92号汽油加满50升的油箱将少花25.5元。

6、美联储更新2027年联邦公开市场委员会（FOMC）会议日程，取消10月利率会议安排。美联储2027年计划举行8次会议，分别于1月26-27日、3月16-17日、4月27-28日、6月8-9日、7月27-28日、9月14-15日、10月26-27日及11月16-17日举行。其中，10月26-27日会议将专门讨论广泛的货币政策战略问题，不按常规公布利率决议。

7、特朗普表示，美国不需要与伊朗达成协议。美国总统特朗普此前发文：我已要求副总统万斯将全部精力集中在美国各地民主党执政城市和州发生的大规模腐败与犯罪活动上。我们目前不需要与伊朗达成协议，那个时代早已过去。我们掌握着他们（伊朗）数千亿美元的资金，还控制着他们的海峡。

二、资本市场大事

1、上交所理事长邱勇在2026年上海证券交易所国际投资者大会上表示，将持续增强市场制度的包容性与适应性，优化基础制度安排，发挥科创板改革试验田作用，更好助力促进科技-产业-金融良性循环。邱勇透露，截至今年三季度末，科创板上市ETF共计134只，总规模近3700亿元，科创债ETF规模突破2000亿元，较设立之初增长超3倍。

2、12日，A股上市公司回购队伍继续扩容，华虹宏力、复旦微电等多家公司披露回购计划，其中华虹宏力拟使用自有资金及/或自筹资金通过集中竞价交易方式回购公司股份，回购资金总额不低于3亿元且不超过5亿元全部用来注销；此外，天孚通信、生益科技、京东方A等公司披露回购进展。海光信息、水晶光电等4家公司取得合计11.7亿元股票回购专项贷款承诺函。

3、今年以来，红利基金分红创历史新高。Wind数据显示，截至今年11月11日，全市场共213只红利基金，今年以来累计分红1156次，比去年同期增长76.49%；分红金额93.97亿元，相比去年同期增长61.43%，均创历史新高。

4、随着产品持续创新，香港交易所买卖基金（ETF）市场保持蓬勃发展势头。截至2026年10月底，ETF及杠杆及反向产品的资产管理规模达6165亿港元，平均每日成交金额则同比增长23%，达465亿港元，创历史新高。2026年前10个月，北向ETF平均每日成交金额达50亿元人民币，同比增长48%；南向ETF达46亿港元，增长8%。

5、香港金管局与香港证监会合办研讨会，聚焦Ensemble项目及代币化证监会认可投资产品。紧接金管局在2026香港金融科技周宣布EnsembleTX迈进新阶段，实现银行间代币化存款24/7全天候结算；证监会批准代币化货币市场基金进行24/7全天候二级市场交易。展望未来，Ensemble将引入更多具影响力的代币化用例、扩大交易规模，金管局将继续与证监会及业界合作，拓展代币化存款商业应用。

6、美国三大股指小幅收跌，道指跌0.36%报52297.09点，标普500指数跌0.35%报7592.4点，纳指跌0.39%报25366.09点。芯片股多数下跌，英伟达跌超4%，市值蒸发1820亿美元；闪迪跌逾4%；英伟达GPU的竞争对手博通、AMD涨超5%。万得美国科技七巨头指数跌0.39%，脸书跌近1%，谷歌涨超1%。纳斯达克中国金龙指数跌3.09%，BOSS直聘跌超25%，万国数据跌逾11%。黄金期货跌2.97%报3881.70美元，白银期货跌3.94%报49.95美元。美油主力合约收涨2.51%报88.7美元；布油主力合约涨3.23%报95.76美元。

三、重点行业

1、存储芯片：存储芯片涨价潮仍将延续，机构密集调研存储器产业链上市公司，华虹宏力披露2026年平均提价10%至15%，内存芯片公司CEO警告明年或出现有价无货局面，存储器、半导体材料及设备方向关注度高；

2、人形机器人：人形机器人产业预期升温，摩根大通预计2030年产量达40万台、2035年市场规模逼近300亿美元，软银等产业资本押注德国机器人初创估值达85亿美元，华为云发布首款昇腾原生具身世界模型，具身智能产业链受关注；

3、创新药：国内首个口服GLP-1减重药获批上市，体重管理赛道开启路线之争且已提前启动生产，GLP-1产业链原料药、多肽合成及CDMO需求有望扩容；

4、固态电池：固态电池产业化提速，多家产业链公司披露硫化物固态电解质处于中试阶段、动力电池排产至12月，但尚未形成产业化和销售收入，固态电池板块热度持续；

5、脑机接口：2026年脑机接口在医疗场景已完成从“技术可行”到“产品可用”的关键一跃。短期看，运动功能代偿、神经疾病诊疗与康复预计将是确定性相对较高、有望率先落地的场景；中长期看，随着信号解码、双向交互与安全性持续提升，脑机接口有望从医疗深耕走向消费电子、教育训练、工业控制等更广阔市场。

四、公司个股

1、多只热门股披露股份回购相关公告

天孚通信：公司于11月12日首次通过股份回购专用证券账户，以集中竞价交易方式回购股份10万股，占公司总股本的0.0092%，最高成交价为150元/股，最低成交价为140.56元/股，成交总金额为1454.34万元。根据此前方案，公司拟以自有资金回购股份，回购资金总额不低于1亿元且不超过1.5亿元，回购价格不超过350元/股，回购股份将用于注销并减少注册资本。

华虹宏力：拟3亿元—5亿元回购股份用于注销，回购价格不超过人民币255.55元/股（含），回购股份期限自股东会审议通过本次回购股份方案之日起12个月内。

科博达：公司董事长柯桂华提议公司使用自有或自筹资金通过集中竞价交易方式回购公司股份，回购资金总额不低于1.5亿元且不超过2.5亿元，回购股份拟用于员工股权激励或员工持股计划。

华峰测控：公司董事长孙镪提议公司以自有资金通过集中竞价方式回购公司股份，回购资金总额不低于5000万元、不超过1亿元，回购股份拟用于员工持股计划或股权激励。

东材科技：公司董事长唐安斌提议公司通过集中竞价交易方式回购部分A股股份，回购资金总额不低于5000万元且不超过1亿元，回购价格不高于董事会审议通过前30个交易日股票交易均价的150%，回购股份将用于员工持股计划或股权激励、减少注册资本或维护公司价值及股东权益。

2、黔源电力：11月12日晚公告称，公司于当日收到国新产业资本管理有限公司《关于增持贵州黔源电力股份有限公司的告知函》。国新产业资本于10月29日至11月11日通过深交所集中竞价交易方式增持公司股份427.57万股，占公司总股本的1%。

3、英力特：11月12日晚公告称，公司控股股东英力特集团已确定宝丰集团为协议转让公司股份的最终受让方，拟转让1.55亿股（占总股本39.41%）。同时，公司筹划发行股份购买宝丰集团所持宝丰光伏100%股权，预计构成重大资产重组。公司股票自11月13日起停牌，预计不迟于11月20日复牌。

4、天赐材料：11月12日晚公告称，公司子公司池州天赐高新材料有限公司或其子公司拟使用自筹资金投资建设“年产50万吨电解液及配套材料项目”，项目建设周期24个月，总投资不超过50亿元。

5、中芯国际：11月12日晚披露2026年第三季度报告，公司前三季度实现营业收入606.18亿元，同比增长22.4%；归属于上市公司股东的净利润73.14亿元，同比增长91.6%。第三季度实现营业收入219.83亿元，同比增长28.1%；归属于上市公司股东的净利润28.47亿元，同比增长87.6%。

6、钧达股份：11月12日晚公告称，公司决定终止阿曼年产5GW高效电池生产基地项目。该项目立项以来，因国际贸易摩擦加剧、中东地缘政治不确定性上升及光伏技术出口政策变化等因素，已不具备继续实施条件。

7、日出东方：11月12日发布股票交易风险提示性公告称，公司股票于11月6日至11月11日连续4个交易日涨停，两次触及股票交易异常波动；11月12日公司股票再度涨停，截至公告披露日，公司股票已连续5个交易日涨停，累计涨幅达61.2%。经自查，公司目前生产经营情况正常，市场环境、行业政策未发生重大变化，公司内部经营秩序保持稳定。

8、联瑞新材：11月12日晚公告称，公司与井研县人民政府签订《半导体封装用高性能粉体材料项目投资协议书》，项目计划总投资约10亿元，分两期建设，一期项目总投资约6亿元，建成后将形成年产3万吨半导体封装用球形无机粉体生产能力。

9、百度：百度发布天池1024卡超节点，计划2027年上市，并推进AI“新工厂”建设，李彦宏回应数字人业务质疑，百度智能云算力布局提速，国产AI基础设施竞争加剧；

10、腾讯：腾讯辟谣“裁员50%”传闻，马化腾表示AI大浪已打来不能还坐着欣赏，强调AI时代用工逻辑正在改变，公司加速AI战略转型，引发市场对互联网巨头AI投入和人员结构调整的关注；

11、超聚变：超聚变创业板IPO过会，或成年内创业板最大IPO，公司为国产算力服务器龙头，登陆A股有望提振国产算力产业链信心；

12、Anthropic IPO获得约六倍超额认购，MSCI将对Anthropic适用大型IPO标准方法，作为AI大模型龙头，其上市进程受到全球资本市场高度关注；

13、思科：思科上调2027财年业绩指引，调整后每股收益指引升至5.47至5.53美元，营收指引上调至748亿至758亿美元，并将面向AI超大规模客户的营收目标上调至90亿美元，盘后一度涨超8%，AI网络设备需求强劲；

14、SpaceX：SpaceX计划在亚利桑那州和德克萨斯州投资740亿美元建设两大超级计算设施，以强化AI业务，同时SpaceX与特斯拉合并谈判取得进展，最早可能12月宣布，或成全球规模最大企业合并交易之一；

15、谷歌：发布Gemini 4 Hydrogen模型，主打高速编程与智能体任务，并推出AI智能眼镜Intelligent Eyewear售价395美元起，全球AI应用加速落地，对AI产业链和消费电子方向形成催化；

16、英伟达：12日晚宣布，公司董事会已批准黄仁勋辞去公司总裁、首席执行官及董事职务，即刻生效。公司现任执行副总裁兼首席财务官科莱特·克雷斯（Colette Kress）出任临时CEO，并继续担任CFO，直至正式继任者确定。董事会将启动新任CEO遴选程序，同时考虑内部及外部候选人。英伟达董事会还任命Harvey C. Jones担任公司首任董事会主席。