这也是我近20年来考虑的问题，也有信心做到

①不断学习，活到老，学到老，让知识增值。

②锻炼身体，身体是革命的本钱。自信人生一百年，会当击水三千里。

③投资房产，孩子目前在一线城市工作，如果有条件买房，要助孩子一臂之力。

④我的投资组合已形成，三十年的经验证明行之有效。房子、年金型保险、基金、股票、收藏路多轮并转，近三十年年收益百分之十以上。也自信以后二十年也能做到。

要想保证2040年前你现有的资产不贬值，那么就要看看你现有的资产是不是优质资产。我们这里分别来讨论固定资产和金融资产，看看哪些是优质的固定资产和怎么做才能让金融资产不贬值。

优质的固定资产

我们这里讨论的固定资产，主要是指房产。如果有多套房，又不是如下这两种类型的房子的话，就要及时抛售套现，哪怕是现在小亏也要及时止损。但是如果是如下两种优质资产，则可以继续保留作为投资，这样才能让你的房子在2040年前保证不贬值。

1、租金可以抵消月供的房子

如果说现在或是几年之后房子的租金可以抵消月供，那么这样的房子可以保留。以后就是卖不出去，也是可以出租的，以租抵供，反正也没什么压力。

然后房子做为固定资产保值增值能力还是很强的。 但是如果房子现在价格已经很高，租金占月供1/3都不到，那么这样的房子就没必要保留了。

如果未来房价下跌，那么你就会急于出手，那个时候你只能亏本卖了。 所以现在拥有的房子重点考虑它每个月能租多少钱。

2、可以做民宿的房子

这几年民宿很火，很多旅游城市都在大量搞，很多游客现在旅游都喜欢住民宿。我去年国庆一家人去桂林旅游，就是租的民宿，三房两厅，给你住家的感觉很好。然后今年国庆去厦门旅游也是租的民宿。 所以如果房子所在的城市是个旅游城市，而且是在热门旅游景点附近，那么这样的房子，可以搞个民宿，那么年化收益10%肯定没问题。

如何保证金融资产不贬值

对于金融资产，这里主要讨论的是存款，对于金融资产，要想2040年前不贬值。我这里的理财建议是将你的资金分为三份，分别投资于以下理财产品，这样年化收益率能做到增长10%左右。

1、投资股票

如果个人空闲时间比较多的话，学学炒股也是可以的。很多人平时不炒股，然后等所谓的牛市来的时候才炒，可往往是这样的人炒股亏得最多的。

因为股票市场是一个投机市场，你想不花点时间研究，想赚钱基本不可能。 平时多花点时间了解股票市场，那么经过几年的积累就可以达到一定的水平。要是运气好，遇到一次牛市，或许炒股就可以让你直接实现财务自由。

所以要是有足够多的时间，学习一下炒股也是可以的，期望10%以上的收益也不是那么难。炒股的话主要是做价值投资，放长线，因为平时上班没有太多的时间关注。

2、定投公募基金

定投公募基金，目前市场上公募基金已经有几千只，要找到好的基金，是得花点心思。 可以从基金排名靠前的基金筛选。 基金主要有股票型，混合型，债卷型和货币基金，风险逐渐减小。

股票型基金，风险比较大，但收益相对也高些，所以适合风险承受能力强的人投资。如果风险承受能力低，可以考虑投资一些混合型和债卷型基金。

如果还年轻，风险承受能力强，可以重点投资股票型基金， 购买基金应该采用定投方式，这样可以降低风险。

因为基金都会有一个漫长的回调期，如果一次性买入就会导致可能在回调的过程中亏损比较大。 定投一般两周到一个月投一次比较合适，太频繁或是周期太长都不好。 基金一旦定投后，就是亏损也不要急着卖，一般基金都是能跑赢指数的。

3、存银行定期存款

除了炒股和购买基金，可以将部分资金用于购买银行定期存款，做到年化4%左右收益就差不多了。这部分的资金主要是为了平时急于用钱，所以定存个六个月还是可以的，到期了再次定存。

通过以上方式实现金融资产年化收益10%左右，这样的理财方案能让你的金融资产在2040年前不贬值。

如果你对投资固定资产和理财还有什么疑问，欢迎私信我！

分享三件事情：第一，如果房产不在帝都、长三角、珠三角、成渝、华中核心都市，那么尽可能把房子换过来。如果家在这些城市，努力把房子往更好的地段去换。

第二，努力进入朝阳产业工作，努力提升工作技能以适应更高报酬的岗位，通过持续增加收入来抵抗资产贬值的可能性。

第三，好好学习、好好锻炼。

先说第一件事，很多朋友应该越来越能够理解这一点了。经过官方的决心控制，我们的房产交易迅速地变得不火热了。

是房子真的不能投资了吗？不是的，而是房子真的不能投机了！在具有极强的金融投机属性时，一小部分人就可以带动整个社会的情绪，让几乎所有人都被“不买房就亏了”的紧张情绪裹挟着。

这种情绪是非常没道理的，是近乎一种骗局。因为大量的三四五线城市正在经历人口净流出，同时本地人又都户均至少一套房。再叫那些城市的人们买新房，户均N套房，将来能当饭吃还是能怎样！

这个世界上，任何一样东西的价值，都是由人们的需求决定的。价格的终极决定因素，就是有效需求。有效需求我们强调很多次了，是真实存在的、愿意付钱的、且付得起钱的需求。

可以说大多数三四五线城市人口都在净流出，你去那里投资房产，将来准备卖给谁？指望开发商回购吗！

因此，我们才能非常肯定地说：未来只有人口持续净增长的城市，房产才有投资价值。凡是人口净流出的，很可能最终只剩下改善型住房卖得动（还不谈能不能升值哦），其他房子极有可能卖都卖不动！不能变现的资产，不知道还能不能叫做“资产”。

那么，很多朋友会问一个关键问题：难道全国的人口都要汇聚到那几个热门地区了吗？那因为种种原因离不开本地的三四五线城市的居民们，难道就没有活路了？

当然不是！我们这里仅仅只是探讨资产贬值和保值增值的问题。留在三四五线城市生活，甚至回到农村去生活，根本一点问题都没有。相反，生活在这些地方的幸福指数很容易高起来。

真正的问题，关键的问题，在于有些人“既要”生活在三四五线城市的轻松舒适，“又要”三四五线城市的房产像热门一二线城市的那样保值增值，还能随时想卖就能有接盘侠立刻现身！

这种“既要又要”的想法，才是真正的错误！我们的全国民众不可能全部都搬去开头讲的那些热门地区。不生活在那些热门地区的民众一样可以活得很好很开心。

只是，我们不能够贪心“既要又要”的幻想。

第二件事的核心，是希望说明十多年后，谁也不知道除了房子以外的资产会变成一个什么样子。其实就连房子的价值也不好说，万一世界大战了呢。

就拿股票来说，就算那些上市企业眼下都实力雄厚，谁能保证十多年后，现在如日中天的那些行业龙头还在不在了呢？谁知道那时候的股指是涨了还是跌了呢（虽然大概率是会涨的）？

这样的话，我们怎么去选择基金，怎么去选择理财，怎么去投资呢？十多年，从任何角度来讲，都是一个“长期”了。长期的事情谁也说不准。

因此，说不准的事情我们无法把握，那就去把握说得准的事情：努力进入朝阳产业工作，努力提升工作技能以适应更高报酬的工作。这样，我们就能够通过提高赚钱的数量，来对抗可能的资产贬值。

所谓朝阳产业，其实就是在可预见的未来，社会对这类产品的需求越来越大的那些产业。

目前我们可以明确指出来的，就有健康产业、养老产业、新能源产业、芯片产业、人工智能应用产业、航空航天产业等。

由于可预见的需求会越来越大，这些产业会吸引越来越多的资本投入。这就为从业者的职业安全保障和待遇的维持及稳定提升，提供了巨大的前提条件。

大家想一想，一个没有外部资本愿意投入的产业，有希望每年给从业人员涨工资吗！

相反的，一个每年都有大量资本想要涌入的产业，多干几年你就成为资深人士了。新资本会带来行业规模扩张，会产业越来越多的岗位需求，这里面必然包含更高层的管理岗位。

你比别人多几年的经验，懂得行业里面的门道，那么跳槽升职就是理所当然的事情，工资待遇也肯定好谈。

前几年互联网产业火爆的时候，招聘程序员的待遇好到大家都看不懂吧！

可能有些朋友会问，既然工作可以选择朝阳产业，那么为什么现在不能选择朝阳产业的股票进行投资呢？

这个问题其实很简单：要说五年之后，如今的朝阳产业的龙头企业们应该都还存在，且都应该还能保持龙头地位。但是十多年后，技术会发展到什么局面？会不会有新技术出现替代现有技术和龙头企业？会不会出现像数码相机普及干掉胶卷产业的情况！

第三件事，其实也是最重要的事情：好好学习、好好锻炼。

好好学习，核心是升级自己的认知体系。一个人的见识、眼界、知识、技能、思维方式，决定了其能够解决的问题的层次。而一个人的价值，就体现在其解决问题的能力上。

最终，一个人的财富水平，就是其个人价值的变现。这就是一个人赚不到认知范围以外的钱的道理所在。偶然得到了认知范围以外的钱，也会凭本事亏掉。

只有通过持续的学习来持续升级个人认知体系，才能获得更强大的赚钱能力，以及守护财富的能力。如果一个人的头脑不贬值，那么这个人的资产是不可能贬值的。

我们常常强调：读万卷书，行万里路。就是持续升级个人认知体系的终极有效方法。当我们越来越深刻地理解这个世界的万事万物，及其运行方式之后，我们怎么会找不到为他人创造价值的事情，进而把钱赚到手呢！

而好好锻炼同样重要！上了一定年纪的朋友一定深刻体会到，健康就是金钱，虽然健康远比金钱宝贵。健康就是金钱的关键道理在于，看病是要花钱的。

将来我们的社会人工成本会越来越贵。看病会越来越贵，护士护工会越来越贵。如果身体不够健康，早早地就需要各种治疗、需要请人照护，那钱花出去，谈什么保值增值呢！

只有健康的身体，才能让我们参与到财富创造的事业之中，才能让我们有清醒的头脑去规划自己的资产配置。

以上三件事，第一件事情对于资产保值增值是必选项，但是对于幸福人生不是必选项，最多只能算是大概率的加分项。

第二件事情和第三件事情，无论对于资产的保值增值，还是幸福人生而言，都是必选项。即便对于实现财富自由的人来说，有一份可以越做越有前途的工作和事业，也是一种幸福的事情。而智慧的头脑和健康的身体，就更是幸福人生的保障了！

（全文完。欢迎关注）

你要知道，这个世界上最难的一件事，其实就是保证自己的资产不贬值。

因为通货膨胀，从来不失手。

简单地说，我们在寻找某种资产，去实现财富复利的背后，对抗的就是通胀，就是你的资产不贬值。

而所谓的通胀，并不单单只是物价的上涨，也就是CPI，而是真正的货币购买力通胀，也就是广义货币总量M2。

有一点必须记住，钱是流动的，并且大概率是越来越多的，财富的保值逻辑也就是动态变化的。

也就上一个十年，你可能会因为买房，实现了财富的保值，甚至是增值，但下一个十年，你可能会因为买房，最终变成了财富缩水。

这也是为什么我们无法准确知道未来二十年，哪一类资产可以注定保值。

但从大逻辑来看，所有的财富最终都会分配到所有的资产上。

这种分配肯定不是均分，但肯定总的资产体量，一定会和总的货币体量挂钩。

所以，当你的资产以某种结构化的形式，匹配到对应的资产上的时候，所谓的资产保值就实现了。

如果你还没有明白，那再给你举个通俗的例子。

假设现在市场上有100块钱，对应的资产有ABCDE五种，假设每种资产都是20块钱。

20年后，市场上有500块钱，对应的资产还是有ABCDE五种，那么这五种资产的价值总和，也是500块钱。

但当时的资产价值，肯定不再是每样都100块了，可能A的价值要300，B的价值80，C的价值60，D的价值40，E的价值还是20。

这里会有一个潜在的漏洞，就是当出现新的资产时，比如出现资产F、G的时候，这部分资产会稀释财富，占到资产的新权重。

所以，从资产的大逻辑上来说，对于新型资产的投资是完全有必要的。

当然要注意甄别，这是新型的资产，还是新的财富骗局。

全面资产配置的结局，一定不是财富增值，而是总体上的资产保值。

如果想要能够让资产进一步增值，就需要配置优质资产，就是那些增值潜力更强的，去摒弃那些没有增值潜力的资产。

优化后的资产配置，是完全有可能会跑赢财富通胀，实现财富增值的。

问题就在于，我们的认知，能否去辨别资产是否优质，并且在相对比较合理的价位去进行资产配置。

这就好像2000点买股票，和5000点买股票，一个财富增值了，一个财富就自然缩水了。

正因为投资不容易，财富又是不断增加而且流动的，所以结局才会是一小部分人越来越富，一大部分人越来越穷。

说说财富增长的曲线问题。

我们的财富是双线增长的，其中一条线叫做劳动财富，另一条线叫做资产财富。

什么意思呢？

先说劳动财富，也被称为主动收入。

绝大多数的财富积累，指的是通过某种手段，获取财富，并且把财富积累下来。

最常见的其实就是工作，通过出卖劳动力去换取财富。

当然，做生意，创业等，都是依靠人力，依靠劳动完成的。

当你停止的时候，你的收入就不再存在，财富也不会再增长。

主动收入，是财富增长的基石，而效率是财富增长的关键因素。

在这条收入曲线上，效率两个字就是一切。

对于劳动者来说，效率就是小时工资，就是每个月的收入到底有多少。

对于一个做生意的人来说，效率就是资金运转的周期，就是一批货值多少钱，一个月能运转几次。

对于一个创业者来说，如何把公司规模做上去，业绩做上去，净利润做上去，就是一切。

如果真的遭遇了金融危机，遭遇了资产的崩盘，主动收入将会是你东山再起的最大底气。

所以我们需要做的第一步，并不是去想资产增值，一定是如何把主动收入做上来，如何把主动收入变成收入增长的基石。

在富豪的行列里，依靠投资发家的，其实占比只有20-30%，绝大多数的都是企业家。

都是那些在商场的枪林弹雨里，在不进则退的竞争力，杀出一条血路的。

不过对于普通大众来说，并不是都适合创业，不都要做企业，能够有一份稳定，并且收入能够保持正向增长的工作，也是一种非常不错的选择。

有一个词，叫做“劳动竞争力”，指的是当遭遇一些危机，劳动力就业岗位减少的时候，你是否会永远保证自己的工作收入。

如果按社会的失业率10%来计算，看上去拥有90%的竞争力，就能保住就业。

但现实是，至少要保证自己在劳动竞争力的前50%，才能保证不失业，前20%，才能保证自己的收入不断增长。

所以，在工作中不断地进修，提升自己的竞争力，保证主动收入的稳定性，才是财富真正的基石，才是当资产出现危机和泡沫时，能够保住自己财富曲线的重中之重。

再说说第二曲线，资产增值曲线，也就是被动收入。

大部分人认为的资产不贬值，其实就是资产的增值，赶上货币通胀。

还是那句话，通胀从来不会失手，但是资产的投资，一定会失手。

如果你选择保本类的投资，诸如银行存款、保险、国债等，二十年下来，注定是跑输通胀。

虽说一定跑不赢通胀，一定会存在贬值，但不可否认，这些都是安安稳稳地被动收入，至少是一个财富的正增长。

只是由于通胀的存在，让这部分的增长，没有跟上购买力的增长，出现了少量的贬值。

如果货币的真实通胀在8%左右，这部分保本资产的最高回报能做到4%，差不多会有一倍的缺口。

8%的概念，就是9年翻一倍，18年翻两倍，4%的概念，就是18年翻一倍，差距刚好也是一倍。

如果你选择非保本的投资，诸如房地产、股票、基金、股权等，二十年下来，大概率还跑不赢保本类的投资。

因为，你的资产如果今年增长30%，明年下跌20%，两年的实际回报（1+30%）X（1-20%）=104%，实际增长两年仅有4%，可能还不及前者。

你想要资产保值增值，就一定要找到优质的资产。

所谓的优质资产，就是收益可能性更大，风险更小的资产。

但很多投资者，并不懂得优质资产的定义。

别人说这个好，他就认为这个好，别人说那个好，他就认为那个好。

优质资产涨价的底层逻辑，不一定是因为资产真的好，它的逻辑是稀缺性。

银行存款稀缺嘛，想存多少存多少，保险稀缺嘛，想买多少买多少。

为什么那些大师的名画，价格不断在飙升，远远跑赢了通胀，因为仅此一幅，引来无数人争相竞买。

原因其实就是稀缺性导致的财富聚集，推升的价格上涨。

只不过，大部分稀缺的资产，和普通大众都没什么关系，要么就是买不起，要么就是买不到。

大众投资的局限性，能接触到的资产局限性，直接决定了想要实现资产保值，难度很大。

好的资产，早就被顶层的人偷偷瓜分完了，吃剩下的才流入了大众的嘴里。

简单盘点一下，大众最容易接触到的两种投资，并且说说优质的定义，一是房产，二是股票。

先说房产。

可以这么说，过去30年，从结果看，房地产跑赢了货币通胀，未来20年，从数据来分析，房地产注定是跑输货币通胀的。

为什么这么说，其实很简单。

我国目前的房地产总市值规模，远超400万亿，而广义货币总量M2，仅有230万亿。

如果我们把房子当成商品，用所有的钱，都没法买下所有的房子。

出来混总是要还的，至少在货币总量还没跟上房产总量的时候，整个房地产的涨幅，一定是远远低于货币通胀的。

这是一个经济规律，毋庸置疑，因为如果差距越拉越大，最终会导致泡沫下的崩盘，就如同上个世纪的日本一样。

但是，房地产整体的不景气，并不代表就一定会下跌，并不代表一定不存在局部的上涨。

优质房产的上涨逻辑，其实还是因为稀缺性。

中国发达的一线城市，就那么几个，一线城市中心的地块，就那么几个片区，中心地块的房子，也就那么几栋。

如果说要保值，其实毋庸置疑，因为富人不缺钱，只是缺房票。

但这些真正优质的房产资源，价格也早已不是普通人可以染指的了。

所以，房地产的投资机会，优质房产的购买机会，其实始终和普通大众没有沾上边。

再说说股票。

二级市场，远比房地产市场更残酷。

原因很简单，股票市场的流动性，远比房地产市场要高。

一套房产，即便交易频率高，也要2-3年才转手一次，通常5年以上更多。

而股票市场，t+1的交易制度，天天都能转手。

房地产市场，即便涨幅惊人，但也是一年上涨个30%，50%，但股票市场里，一个礼拜涨个30-50%的，比比皆是。

价格的大幅度波动，给了很多投机者套利的空间，也导致了比起房产投资，股票投资更讲究择时性。

由于情绪的问题，信息的不对称性，普通投资者的择时能力，是非常差的，而且容易在波动中，忘记了优质股票资产的定义。

优质的股票资产，定义是一家优质的上市公司，能够一步步成长，并且稳定盈利的上市公司。

这一点其实也是非常难辨别的，因为上市公司的成长也是动态的，一定会遭遇竞争和挑战。

所以，股票的稀缺性，它并不像房产那么容易辨别，或者说周期变化很快。

一些风吹草动，对于一家上市公司的预期发生变化，股价就立即体现出来。

而大众投资者，就在情绪波动中，被价格波动收割，并且由于信息不对称，又再次被收割。

并不是股票资产不好，而是没有找对优质资产，即便找对了优质资产，没有买对时间，也没有能够坚定持有到价值体现。

大部分人，最终成了股票投资市场里的赌徒，而增值保值这件事，就一点点渐行渐远了。

回归到主题，绝大多数人最终，是没有能力靠资产增长去跑赢货币通胀的，而大部分人，只要足够努力，可以通过收入的增长，去对抗财富的贬值。

因为，收入本身也是一种财富再分配的形式，是除了资产总体随着货币增长而增长以外的一种财富增长形式。

如果你真的看明白这篇文章，就会把自己的重心回归到第一收入曲线上。

而不是整天幻想自己有能力通过第二收入曲线，去实现财富的增值。

绝大多数人的投资学，最终只是一场瞎折腾，因为投资本身就是少数人获取多数人财富的一场资本游戏。

比起相对公平的职场，相对公平的创业市场，资本市场毫无公平性可言。

所以，有时间多读书，少看投资学，才是真正的人间清醒。

资产保值不是简单地跑赢通货膨胀（不到3%），也不是指超过了银行存款利率（大额存款约5%），而是指要跑赢货币贬值即M2货币供应量增长率。

在2000年，我国M2为13.5万亿，到了2010年达到72.5万亿，年M2货币供应量增长率约16.5%，约十年时间里资产要增加5倍才可以达到货币贬值的水平，估计除了投资房地产也找不出更好的投资了。

在2019年10月，我国的M2更是到达了接近200万亿的高度，达到了2010年的2.7倍，这也是我国经济增长率放缓带来的M2货币供应量的减缓，年增长率还是达到了12%。那么还是房地产投资为最佳选择，只不过没有2015年以来的这一轮外因推动的快速上涨，是无论如何也不可能跑赢货币增长率的。

那么要想在未来20年来跑赢货币供应量增长率，我们可以用什么资产投资来保值呢？

这其实是一个非常复杂的投资问题，而且跨度达到了20年。个人投资又不同于企业和资本运作的行为，可以投资的区域比较窄。而且在先讨论跑赢货币贬值之前，先对未来20年的货币贬值做一个预估分析！

未来20年里的资产要增长多少呢？

未来十年里，我们的平均GDP增长可能会下降到5%，到2030年以后还会继续下降，预计还会在4%以上的位置徘徊。而M2一般会略高于GDP增长率的1%～2%来刺激经济发展。那么我们预判的未来前10年的货币贬值为6.5%，未来第11年到第20年的货币贬值率为5.5%。也就是要在20年里面是资产达到了3.2倍就可以跑赢货币贬值（期间收益需折算为未来值），平均年增长率需达到6%以上。

投资什么才是最好的避风港呢？

金融产品投资是否可行？

很多人一定还会说，现在的大额存款都达到了5%（对不起这是5年的不计复利计算的），实际估计也就4%多。还有一点，随着经济发展从中高等收入向发达国家迈进中，GDP增长率持续放缓，利率也会逐步降低。看看欧美和日本接近负利率就可以理解。想通过投资银行是不可能的，而且投资基金类的也可能性不大且风险巨大。还不知道这些基金公司是否可以存活这么久呢！

那么继续投资房地产是否可行？

我们房地产市场的价格已经高的离谱，可是我国的房租租金却是相对较低，未来在人口增长较快的大城市里还会持续上升，未来20年里住宅要达到年收益的4%以上应该没有问题，可伴随着房产税的出台，扣除后房租要达到3%的年收益率也是十分可能。

按照未来20年的货币贬值率6%为计算依据，扣除房产的租金纯收益3%，每年房价达到3%的增长率就基本满足跑赢货币贬值的要求。20年里需要房价增长到现在的2倍就可以了。

很多人看到这里一定会想，20年里涨1倍，那不是稀松平常。错了，大错特错！

我们房地产市场的最佳红利点在2017年～2018年达到了峰值，接着我们每年的住宅供应量也会逐年的减少，从去年的18亿平方米，降到了今年的约16亿平方米，以后几年还会持续下降直到年开发量10亿平方米以下……

而且房地产市场的两极分化现象也会越加严重，一些城市和地区的人口持续走低的情况下房价也会更着持续下降。而更多的二线城市由于大量透支未来而难以持续增长。

可以保值的房地产市场估计只有北上广深一线城市和极少数特别有发展潜力的城市才可以跑赢货币贬值。这就是房地产市场的今天、明天和未来！

最后，再分析以下投资股票是否可以跑赢货币贬值？

这个一定是可以的，但前提条件是你选对了股票。一些超值增长率快的科技股，来的快，去的也快。20年不变的投资等于麦芒对上的针尖，概率几乎为零。只有去选择未来可期，股票价格超值，还有类似于大蓝筹股那样的且优质的股票，一旦入仓就可以睡大觉了，20年后再启封大开，估计一定会是一个大惊喜，跑赢货币贬值也是不见得是难事。难的是，中间手痒痒，那么结果就可想而知了！

归根结底，要让资产在未来20年里跑赢货币贬值也一件绝对不容易的事，否则企业和个人都不用去冒风险运营或工作，直接把钱一投资就万事大吉了。

不过要想跑赢也不是没有可能，笔者认为投资一线城市的房地产和购买具有远期利好的稳定增长的股票，这两个应该是最能看到曙光的投资。