周前瞻，近期会有一个调整，内详

回顾一下本周行情，主要被两个事件影响。

一个是人民币汇率波动，以及央行外汇储备金调整

可见前文分析：

央行紧急调控，北上资金闷声挨捶，输赢两周后见

一个是三胎政策带来的多个行业的共振。

可见前文分析：

三胎政策刷屏，其实真利好的只有这个行业

中间穿插的是美国就业数据，CPI，以及6月中旬美联储决议的影响。

整体来说，6月后续可能会比五月要难玩。

难点有三。

第一：汇率上蹿下跳，对多数制造业来说都会影响业绩。

国家说要打击汇率炒作，但也没说会维护汇率稳定。

所以近期的操作还是要跟着人民币汇率走。

汇率升值，北上流入的计划不变。

横盘，北上就会进进出出。

一旦贬值，甚至还会出逃。

所以核心资产的走势，会很诡异。

不要怪北上墙头草，而是人民币升值的诱惑太大了。

但更要看清楚的是，央行关门打外资的目的在哪里。

只有深刻理解国家的意图，你才守得住相应的板块。

比如白酒。

第二：美股的影响。

一直不加息，但一直有加息的预期。

美元资产通过加息收割全球，就是临门一脚的事情。

也可能会来的很突然。

这个突然的意思是，有苗头，不一定非要明确加息。

而是有加息的动作。

这里不展开科普免得大家一头雾水，有兴趣可以关注美债的变化。

虽然A股早已脱敏，但在重大时间窗口的时候，比如6月中旬的节点。

还是不要满仓满融在场内博弈。

抱着同样思想的资金也会提前反馈。

没意外的话，6月中旬之前必有一次莫名其妙的调整。

简单理解就是回避风险的资金形成了一致。

也可能由北上大量出逃触发。

第三：全球疫情的进展。

这里面涉及了疫苗行业，印度原料药替代等板块。

我个人的判断，疫苗是可以反复做一段时间，到中报验证。

业绩超预期不敢说，但好于预期是必然的。

就我在深圳的感觉，这次防范印度变种病毒的力度是空前的。

甚至比疫情初期还要谨慎。

这里也呼吁所有在广东的朋友，不要给政府添乱，老老实实配合做筛查。

大家都安分守己听从调度，就是在给社会做贡献。

说完了，是不是感觉大环境和板块之间互相矛盾？

能有这种结论，就说明理解正确。

现在就是要蹲对板块。

选择大于努力，务必要蹲在中报预期较强的板块上。

随便举例，比如现在养猪就不是好板块，锂电白酒啤酒则相对业绩更确定。

大环境很难预判上下。

尤其是汇率不确定，加息预期不确定，疫情不确定的三大不确定性下。

6月份的行情，会一惊一乍。

可能牛市仿佛就在午饭前，

可能收盘时庆幸清仓，晚上一看消息恨不得满仓。

前瞻就写这些，目前依然建议6-7成仓位，守住高景气板块！