大家晚上好，今天盘后相继发生较多重磅政策，我将一一全解读：科技自立自强定调，央行宽松加码，明日CPI与美联储纪要双闸考验。觉得对你有帮助，请用你发财的小手点赞，加专注，后期持续输出新内容！

一、今日十大重磅消息

1. 国家科技奖励大会+两院院士大会+科协十一大三连开，最高层定调科技自立自强

今日三场科技界顶级会议合并召开，规格拉满。核心信号非常明确："十五五"是科技强国建设的关键攻坚期，要加快推进高水平科技自立自强，向着2035年建成科技强国的目标迈进。提出体系化攻关、强化企业创新主体地位等六点要求。这不是普通的开会表态，而是"十五五"开局之年科技战线的总动员会，后续配套政策、资金、项目会密集落地。

利好板块：半导体、国产算力、AI大模型、高端制造、生物医药、量子科技。核心标的：中芯国际、寒武纪、海光信息、拓维信息、恒为科技、神州数码。

2. 央行二季度例会：定向灌溉扩大内需、科技创新、中小微

央行货币政策委员会二季度例会明确，用好各类结构性货币政策工具，扎实做好金融"五篇大文章"，加强对扩大内需、科技创新、中小微企业等重点领域的金融支持。注意措辞是"加强"，说明结构性工具力度还要加码，科技创新再贷款额度大概率继续扩容。

利好板块：科创型中小企业、消费金融、专精特新。核心标的：科创50ETF、机器人、工业母机相关标的。

3. 央行定调：继续适度宽松，加大逆周期+跨周期调节

会议明确"要继续实施适度宽松的货币政策，加大逆周期和跨周期调节力度"。这是二季度例会最核心的总量信号——宽松基调不仅没变，反而强调"加大"力度。叠加7月6日刚做的万亿买断式逆回购净投放2000亿中长期流动性，三季度资金面会非常宽裕，降准降息窗口仍在。

利好板块：大金融、高股息、成长股估值修复。核心标的：券商、银行、地产链。

4. 工信部发风险提示：Claude Code存安全后门，国产替代紧迫性陡增

工信部NVDB平台正式预警，美国Anthropic公司的AI编程工具Claude Code内置监控机制，未经同意回传用户地域、身份标识等敏感信息，受影响版本覆盖2.1.91至2.1.196。这件事的本质是AI工具供应链安全问题，会倒逼政企单位加速替换海外AI编程工具。

利好板块：网络安全、国产AI编程工具、信创。核心标的：360、奇安信、深信服、科大讯飞、云从科技。

5. 国产算力+华为昇腾+数字货币+具身智能多点突破

华为Atlas 950 SuperPoD超节点真机将在WAIC 2026首展，单柜64卡起步，最大支持8192张昇腾950DT NPU卡高速互联，FP8算力达8 EFLOPS。这标志着国产算力从"单卡追赶"进入"系统级超节点"时代。同时数字货币试点扩容、具身智能机器人新品频发，科技线多点开花。

利好板块：华为昇腾产业链、算力基建、数字货币、具身智能。核心标的：拓维信息、神州数码、恒为科技、广电运通、荣联科技、优必选。

6. 天风证券半年报炸裂：净利预增429%-694%，券商板块业绩底确认

天风证券发布预告，上半年归母净利润1.64-2.46亿元，同比暴增429%-694%，扣非增速更是高达625%-987%。主要来自经纪佣金和自营投资收益双增。天风作为中型券商代表，业绩弹性如此夸张，说明整个券商板块二季度盈利拐点已现，牛市旗手的基本面在实打实修复。

利好板块：券商板块。核心标的：天风证券、东方财富、中信证券、同花顺。

7. 乘联会6月数据：零售同比-23.2%，新能源渗透率突破60%

6月全国乘用车零售160.2万辆，同比大跌23.2%，但环比增长6.1%，呈现"总量承压、环比修复、结构分化"格局。新能源零售100.7万辆，渗透率超60%，燃油车同比暴跌39%。总量差但结构强，行业洗牌加速，头部自主新能源车企集中度继续提升。

利好板块：新能源整车龙头、出海车企、汽车智能化。利空：燃油车产业链、传统经销商。核心标的：比亚迪、理想、小米汽车、宁德时代。

8. 美联储6月会议纪要今夜揭晓：沃什首秀，鹰派程度是核心变量

北京时间7月9日凌晨2点，沃什就任主席后的首份FOMC会议纪要出炉。6月点阵图显示18位票委中9人预计年内至少加息一次，与维持不变的9票平分秋色。市场重点盯四个方向：通胀粘性措辞、AI对生产率的讨论、投票集中度、内部分歧程度。沃什推行"去前瞻指引"改革，纪要篇幅可能精简，反而更考验解读功力。

影响：若偏鹰则压制成长股估值，利好

黄金避险；偏鸽则利好风险资产。

9. 苹果与博通签署300亿美元超级大单：射频芯片+美国制造

苹果宣布与博通达成多年期协议，总金额超300亿美元，在美国生产超150亿颗定制芯片，涵盖射频元件和无线连接技术。博通还将投资15亿美元扩建科罗拉多工厂。这是苹果"美国制造计划"迄今最大项目，全球射频芯片供应链格局生变。

利好板块：射频芯片、苹果产业链、半导体设备。核心标的：卓胜微、唯捷创芯、立讯精密。

10. 特朗普宣布美伊谅解备忘录"已终结"：油价暴涨6%，地缘风险重估

特朗普在北约峰会上明确表示美伊谅解备忘录"已终结"，不想再同伊朗打交道。此前美军已对伊朗发动新一轮空袭，击中80多个目标。消息一出布油美油直线拉升超6%，黄金白银跳水。中东地缘冲突再度升级，能源安全和军工逻辑重新回归主线。

利好板块：石油开采、油服、军工、黄金。核心标的：中国石油、中国海油、中曼石油、中航沈飞、山东黄金。

二、明日重磅财经事件

1. 中国6月CPI、PPI数据（9:30发布）

机构预测CPI同比1.1%，较5月回落0.1个百分点；PPI同比4.1%，回升0.2个百分点。呈现"消费品弱、工业品强"的K型分化。若CPI继续走低，说明内需仍偏弱，货币宽松空间进一步打开；PPI回升利好上游资源品盈利修复。

利好板块：若CPI低于预期→利好债市、成长股；PPI超预期→利好周期股。

2. 美联储6月FOMC会议纪要（凌晨2点已落地，白天消化）

如前述，沃什首秀纪要决定全球风险资产定价锚。鹰派纪要会压制A股成长风格，鸽派则利好北向资金回流。

3. 2026贝壳财经年会金融大会

紧扣"资本市场服务新质生产力"主题，聚焦专精特新和金融强国，或释放资本市场改革相关信号。

利好板块：专精特新、北交所概念。

4. 朱雀三号遥二火箭发射验证垂直回收技术

商业航天里程碑事件，若回收成功将大幅降低发射成本。

利好板块：商业航天、卫星互联网。核心标的：蓝箭航天产业链、中国卫星、航天电子。

三、明日热点题材梳理

主线一：华为昇腾+国产算力（科技大会定调+Atlas 950首秀预期+WAIC倒计时催化）

主线二：网络安全+信创（Claude Code后门事件倒逼国产替代）

主线三：券商（天风业绩炸裂验证板块拐点+宽松货币环境）

主线四：油气+军工（美伊停火破裂，地缘溢价回归）

支线：商业航天（朱雀三号发射）、数字货币（试点扩容）

四、明日大盘技术走势分析

上证指数今日收报3970.88点，跌0.49%，成交额1.19万亿。连续两日调整后，指数精准落在3970-3975短期强支撑区间，下跌动能有所衰减。技术面上，5日均线已拐头向下，4000点整数关口由支撑转为压力，短期均线空头排列雏形初现。但好消息是量能并未显著放大，说明恐慌性抛盘不多，更多是获利回吐。

深成指和创业板跌幅更大（分别-1.87%、-1.70%），主要被新能源、锂电权重拖累，结构分化极其明显——科创50逆势收红，华为算力、网安板块批量涨停。这说明市场不是没行情，而是资金在从旧赛道向科技新主线腾挪。

明日预判：3970支撑位大概率有技术性反抽，但上方4000-4020区间套牢盘压力不轻，直接V回去难度大。更可能的走法是在3950-4010区间震荡整固，以时间换空间。操作上，回避高位新能源权重，聚焦科技自立自强主线的算力、网安、信创方向，同时关注油气军工的事件驱动机会。明日凌晨美联储纪要和上午CPI数据是两大变量，若双双偏暖，指数有望企稳回升；若外鹰内弱，则需警惕再下一个台阶测试3930支撑。

（以上所有信息和数据以及观点，仅供参考，不作为任何投资依据）