周末大消息，AI、军工、机器人吹的比较多！

这个周末不平静，周五欧美股市大跌，黄金大涨，让全球都有点慌！不过爱股君各个群看了下，大家情绪挺稳定的，对大A还是有信心。

主要是我们周四就开始调整了，利空都已经反馈了。况且，某队好几天没出手了，银行也回调一波了，就是在等待关键时刻的护盘！

总之，要相信我们慢牛的决心。现在上升趋势依然还在，每次大跌都是倒车接人的机会，真不需要怂！现在指数下方的支撑位很多，周五的3550是第一个，下面还有3525、3500点，向下空间不会很大的。

当然，如果只是护指数护银行，那么个股可能比较惨，这是需要注意的。尤其是高位和趋势抱团，市场情绪降温的话，抛压会比较大的！

整体上，现在A股在“高低切换”，目前市场的两个核心是AI+医药，其他板块轮动陪跑。但AI从高位CPO切到AI应用、传媒；医药由高位创新药切到低位医疗器械、cro、中药等，就代表了市场的态度。

大家对指数是不用太担心的，在我们国家，A股的牛市往往不是经济最好的时候，是上面最需要股市好的时候。大家深刻体会这句话，就能理解国家意志了！

不过，现在A股真的变天了，今年以来的指数控盘牛，其实是一轮又一轮的抱团：抱团级别大的，如年初的机器人，这3个月的创新药。抱团级别小的，如PCB、稳定币！还有一种贯穿的银行股（最近才开始回落）。

这种情况下，哪怕指数一直慢牛，但很多人账户不会是牛市，甚至牛市亏的更多。这样的人不是个例，应该很多...！今年能够实现超额收益的人，是那些做趋势波团，并且能识别主升板块的人。选择大于努力啊。

1、两部门放大招：8月8日起对新发行的国债等利息收入恢复征收增值税

周末财政部和税务总局发文，从8月8日起，新发行的国债、地方政府债券、金融债券的利息收入，恢复征收增值税。

点评：周末这件事讨论非常多，对大部分购买国债的个人投资者没有影响，因为有免征额度（每个月不超过10万元）！但对于机构来说，银行券商这种机构自营收6%，基金这种委托理财收3%，影响还是蛮大的。

这个政策目的有两个，一是我们财政需要新的收入来源，而是倒逼央妈“降息”。有卖方机构测算过，这部分利息收益刚好与育儿补贴差不多，一年大几百亿的。

很多人说，这是国家支持居民存款进股市的信号，有点给自己加戏了。但资产荒背景下，现在去海外炒股要征利得税，买国债躺平吃利差要征税，银行存款利息不到1%...！确实会把一部分钱逼进股市的。

具体的影响，对债券投资偏利空，对银行、券商、保险股价偏利空（利润会受到冲击），对A股长期是利好！能给长牛慢牛带来更多的增量资金，尤其是险资，权益配置还有很大的提升空间。险资重点配置还是红利+科创（硬科技）方向。

2、周末吹军工比较多

点评：主要有不少的催化，而且都挺重磅的。

第一、巴基斯坦：已将中国直-10ME列装巴基斯坦军队。

第二、央视：福建舰入列进入最后攻坚时刻。

第三、央视披露多个军事演练、军工装备细节：陆军首次披露无人化作战模式，信息支援部队演练画面首次曝光。

从历史经验看，8月份军工股行情不会迟到，胜率超过70%。今年9月还有一个大的催化，可以重视下机会！但作为典型的渣男板块，也要把握下节奏。

3、电影爆了！《南京照相馆》狂飙到15亿顶流“小猪妖”杀进暑期档

国产动画电影《浪浪山小妖怪》：上映首日豆瓣开分8.6，预测总票房从4.41亿元提升至4.9亿元。《南京照相馆》连续2天票房超过2亿，口碑不断攀升，预测总票房高达41亿。

点评：最近最火的电影莫过于《南京照相馆》，今天朋友圈很多人在晒。就像年初的《哪吒2》一样，票房遥遥领先，排片全面碾压同期其他电影！

当然，《《长安的荔枝》、《戏台》都算不错。包括国产动画电影《浪浪山小妖怪》以黑马之姿杀进暑期档，两天票房差不多1.5亿元，表现也是超预期的。以及《731》的定档，电影市场估计能热闹一阵子。

电影本身是一个小众消费，但能带动其它的消费！当下电影的火热，有望对低位消费股如影视院线、零售、三胎概念等形成催化！让更多资金相信消费复苏、经济复苏的迹象，这才是更值得所有投资者期待的。

爱股君一直不大喜欢影视股，这个行业商业模式很不稳定。这次炒的主要是《南京照相馆》的出品方幸福蓝海、中国电影，《浪浪山小妖怪》出品方上海电影等！参照年初《哪吒2》的主投方光线传媒，股价坐了一次超级过山车，且炒且珍惜吧。

4、人民日报发布评论：英伟达 让我怎么相信你？

该文章提到，外国企业深耕中国市场，尊重中国法律、严守安全红线是基本前提！“英伟达唯有按照约谈要求，拿出令人信服的安全证明，才能消除中国用户的后顾之忧，重新赢得市场信任”。

点评：官方约谈后，官媒也喊话了，说明英伟达真摊上事了。这个H20后门安全，本质上不是技术问题，而是...！

爱股君还是那句话，当芯片成为大国博弈去的的武器，我们必须放弃幻想，自主可控是唯一的出路。美国可以禁止华为，我们当然也可以“还击”。

炒A股要讲政治的，对于英伟达供应链，尤其是高位的PCB和CPO概念，要注意下风险！周末中际旭创股东开始减持了，这也是一个信号吧。

接下来AI的炒作，应该转向国产替代了。重点看华为昇腾这条线，以及阿里、字节、腾讯AI算力供应商等！还有下游的AI应用，随着GPT-5即将发布，AI智能体、AI军工、AI医疗可能都会闻风而动。

5、八部门印发《机械工业数字化转型实施方案》

工信部等等八部门印发《机械工业数字化转型实施方案》，目标到2027年，智能制造能力成熟度二级及以上企业占比达50%，建成不少于200家卓越级智能工厂。

点评：这个文件强调智能制造，主要利好新型工业化、智能制造、工业母机等等。这也是“人工智能+”行动一部分，主要是机器人方向！

说到机器人，下周事件比较密集：

第一、世界机器人大会8月8日在京开幕 百余款首发新品将亮相。

第二、8月13日，中国具身智能机器人产业大会将召开。

第三、8月15-17日，2025世界人形机器人运动会召开。

第四、首个机器人消费节启动，个人买机器人最高可获1500元补贴。

再说一个规律，一般AI起来后接下来就是炒机器人，年初就是这么演绎的。从时间上看，

周末侃市：

其它的消息。

央行召开2025年下半年工作会议。认真看了下，部署的重点工作有：

一是落实落细适度宽松的货币政策。现在市场不缺钱，但各部门感受不一样，需要定向的放水。

二是加力支持科技创新、提振消费、稳定外贸等。科技放第一位，内需第二位，外贸第三位！下半年A股主线可能也是按这个顺序演绎的。

AI方向。

1、奥特曼：我们未来几个月将推出大量内容--新模型、产品、功能等。

2、AI编程大战一触即发。

3、GPT-5将于8月初发布，具备完整多模态AI能力。

AI编程：普元信息、卓易信息、金现代、新炬网络等。

AI广告：易点天下、蓝色光标、利欧股份、因赛集团、三六零

OpenAI概念：鼎捷软件、万兴科技、南兴股份、汉王科技、美登科技、昆仑万维等

AI智能体：鼎捷数智、立方控股、南兴股份、博思软件、汉得信息、捷成股份、酷特智能等。

基孔肯雅热又升级了。

国家疾控局局长沈洪兵来佛山指导基孔肯雅热疫情防控工作。

广东全民总动员开启大灭蚊。

央视新闻周六报道，香港发现首例基孔肯雅热输入病例，患者为12岁男童。

对A股来说，最近创新药火爆，慢慢到中药了，基孔肯雅热概念的灭蚊剂、检测试剂等，很多都是医药股！这条线可能比预期要强的。

中芯国际将于8月7日披露二季度业绩。半导体方向景气度还是可以的，中芯国际算是带头大哥，这个业绩蛮关键的。

另外，国产AI芯片的想要突破，中芯的代工至少重要，特别是良品率的问题，看能不能带来突破吧！

东方雨虹诡异分红。公司上半年营收下滑10%，净利润下滑40%，只赚了5.64亿元，但抛出22亿元分红预案！对应股息率高达10%。

大家都知道东方雨虹是地产链，这几年日子都不好过。但为啥这么有钱分红呢。估计是创始人缺钱了，创始人持有22%股份，直接能拿走5个亿。

7000亿中国神华要发行股票购买资产。周五晚公告准备增发股票，拟一次性收购国家能源集团持有的煤炭、坑口煤电及煤化工等13家公司！

对于这个收购，股民吵翻天了，有人担心上市公司又注入垃圾资产，也有人说这是机会。现在煤炭价格比较低，被注入公司的估值也相对低，对公司长期是利好！就看复牌后股价怎么反应了。

爱股君的看法，一般公司觉得自己高估时，喜欢发行股票收购资产；一般公司觉得自己低估时，通常采取的动作是增持、回购注销！

上交所：本周对*ST亚振等异常波动风险警示股票 及上纬新材、西藏旅游、南方路机等严重异常波动股票进行重点监控。对高标股要注意下风险，尤其点名的小心一点。

巴菲特又开始卖苹果股票了。伯克希尔二季度利润骤降59%、现金储备高达3441亿美元！当94岁的巴菲特即将退休，伯克希尔似乎也不灵了。

而且苹果已经不是巴菲特的第一大持仓，而是美国运通，把第一大重仓买成一只银行股！说明老巴对未来不乐观，他在等待美股的一次暴跌机会。

特朗普向全球17家制药巨头下最后通牒。60天内必须将药价降下来，否则政府将会采取行动。美国绝大多数药品都是欧盟输入的，所以对我们影响不大！

反而利好有出口业务的创新药，CRO等等。当然现在涨比较多了，不要盲目追高。

相比前几周的躁动，这个周末大家不够兴奋，喊牛市的也少了！

爱股君记得，2年前的2023年8月3日，经济日报发文“让居民通过股票、基金也能赚到钱”，从而刺激消费。

当时大盘指数是3280点，现在3560点。2年时间大约涨了300点，真的是慢牛啊！我觉得这个涨幅一点都不高，很多人还没赚到钱呢。

妹子说，啥时候能把项链钱赚到。