主力涨停次日低开低走？揭秘背后的三大真相

你有没有过这种经历

一只股票，前一天被主力使劲拉到涨停，红彤彤的K线就那么挂着，看着挺叫人开心。你心里这么想着：“这下该安稳，明天起码会高开五个点，吃肉应该没啥问题。”可第二天一开盘，股价直接低开，接着一路往下砸，原本的期待立刻就变成了无奈和懊恼。

更让人想不通的是：主力花了不少钱把股价拉到涨停，第二天怎么又自己砸盘？这不是自己打自己吗？他们到底图的啥？

别急，今日不要咱们就把这件事完全说清楚。表面上是“涨停变跌停”，而实际上背后有着主力精心设计的操盘逻辑。你没看懂，是因为只看到K线的涨跌，却没看清它所在的趋势位置以及真实目的。

经过好长一段时间的观察和实战总结，我发现，这种“涨停后次日低开低走”的情况，主要出现在三种完全不一样的市场环境里面。每一种环境的背后，主力的意图都不一样。要是不弄明白这一点，你就会一直在追涨杀跌的路上一直吃亏。

下面我就带你一一拆解，把主力的“阳谋”彻底扒出来。

第一种情况：上升趋势中的涨停回落——主力在洗盘

先看看第一种最常见的情况：股票在健康的上升通道里面，均线呈现多头排列的情况，整体走势稳稳地往上涨的方向走。就在这个阶段里，某一天突然出现一个涨停，这时候成交量明显变多。

很多人一看，立马兴奋：“加速了！主升浪来了！”于是赶紧追进去。可第二天，股价低开低走，不少人当天就被套住。

这时大多数散户的第一反应是：“主力出货了！”

错！如果你这么想，那就正中主力下怀

你不要这么算这比这比账。主力的资金量动不动就是几千万甚至上亿，建仓、拉升、出货这些不要时间和空间。就光前面那点上涨幅度，主力能赚多少钱？连交易成本可能都不够，怎么会在这时候大规模出货？

那主力为什么还要拉涨停？又为什么第二天砸下来？

答案只有一个字：洗

具体是怎么洗的？关键要看这个涨停打在什么位置。我们仔细观察会发现，这个涨停往往刚好打到了前期的一个高点附近，也就是常说的“前高压力位”。

这个位置代表啥？就是前期好多散户都被套住的地方。好多人在这个价位买了之后一直没解套，心里头憋着一股劲儿。现在股价终于涨停，他们就觉得“可算熬出头”，赶紧补仓甚至加仓。

可第二天一开盘，股价直接就低开了，前一天赚的利润一下子就没了。好多人心里的防线都崩了，害怕又被深度套住，就赶紧割肉走了。

这一进一出之间，主力完成了筹码交换。你想卖的他接，想逃的他拿，用一个涨停的“甜头”，把你手里的廉价筹码骗到手。这就是典型的“诱多式洗盘”。

散户又要怎么办？不要忘记一个核心规则：看看回调是不是有效跌破了涨停那天的最低价。

如果股价在往下跌的时候，一直都没跌破那个涨停K线的最低点，那就说明主力还没放弃控盘，洗盘完了之后很可能接着往上涨。要是股价又站上去还突破了涨停那天的最高价，那就是个挺好的跟进信号。

当然也存在例外情况。要是这只股票之前已经连续涨了五六个涨停，累计涨幅超过百分之六十，这时候突然没了涨停板，第二天开盘就往下跌，那就不要格外小心留意。这也许就是主力真的开始卖股票了。但要是没了涨停板之后很快又夺回失去的地盘，呈现出“弱转强”的态势，那就说明市场的人气还在，有可能是新的资金接着操作，反倒有机会。

第二种情况：横盘震荡阶段的涨停回落——主力在试盘

接下来咱们来看第二种容易被忽略，但是挺有价值的情况：横盘阶段涨停之后回落。

想象一下，一只股票已经横盘整理了两三个月，上下波动不超过百分之十，成交量低迷，看起来死气沉沉。就在你以为它要凉透的时候，突然有一天，它拉了个涨停。你还来不及反应，第二天又回落了。过几天再来一次，又是涨停后回落。连续几次都是这样。

很多人看到这种走势，会觉得主力在瞎折腾，没意思，干脆不看了。但真正懂行的人知道，这是主力在“试盘”。

什么叫试盘？就是在正式发动进攻之前，先探探路，摸清底细。

试盘的目的有三个

第一，测试盘中是否有其他大资金潜伏。如果主力准备做一只票，突然发现里面已经有别的机构悄悄吸筹，那他就得掂量掂量，是合作还是对抗，还是换个目标。

第二，测试散户的持股信心。主力轻轻一拉，如果马上有很多人砸盘，说明散户心态脆弱，后面的拉升会很吃力，必须先洗一遍。如果大多数人纹丝不动，说明锁仓良好，拉升阻力小。

第三，测试上方抛压有多大。如果一拉就有一堆套牢盘涌出，说明压力区太重，主力可能需要再震荡一段时间；如果抛压不大，那就意味着可以轻装上阵。

所以横盘阶段出现的涨停后回落，不是坏事，反而是好事。它说明有主力在行动，而且是在为后续拉升做准备。只要你看到股价最终能够突破这些试盘涨停的最高点，往往就意味着主升浪即将开启。

你可以去翻翻那些曾经涨了十倍的大牛股，几乎每一只在启动之前都有类似的试盘动作。有的是涨停之后又回落，有的是拉出长长的上影线，都是一个目的——探路。

第三种情况：下降趋势中的涨停回落——主力在出货（最危险！）

这是最坑人、也最阴险的一种情形

设想有一只股票，一开始从5元涨到15元，涨幅达到两倍。接着见顶回落，均线系统从多头排列变成空头排列，清楚地形成一条下行通道。在整个下跌阶段，这只股票时不时出现涨停的情况，但是每当涨停的第二天就都会低开低走，这样的情况重复出现多次。

很多散户一看，哎，跌这么多了，应该到底了吧？又一个涨停，是不是要反转了？于是满怀希望杀进去，结果接了个山顶，后面一路阴跌，越套越深。

这就是典型的主力出货陷阱

上亿资金在手的主力，不会像散户那样一下子就清仓。要是他们真的一下子全都卖出，股价就会直接下跌，他们自己也会亏到没法承受。所以，要是主力想要出货，就要制造出反弹的假象，用来吸引别人来接手。

怎么做？就是趁着下跌过程中的反弹，在某个时点突然拉个涨停，制造“触底反转”的错觉。很多技术派一看，哎，底背离了，MACD金叉了，赶紧抄底。主力正好趁机把筹码一点点倒给你。

这种涨停，本质上就是“障眼法”，就是“钓鱼线”。每一次涨停之后回落，都是主力成功卖掉一批货的标志。后续走势往往就是慢慢阴跌，不温不火的，让你不舍得割肉，又回不了本，最后就在煎熬中被迫认赔。

所以碰到这类股票，一定要记住：前期涨幅巨大，目前处于明确的下降趋势，哪怕出现涨停也不要碰。宁可错过，不要做错。这种叫“接飞刀”，九死一生。

总结：看懂趋势，才能看透主力

回到最初的问题：主力为什么要把一只票拉到涨停，第二天又低开低走？

答案不是就一种，关键是看它处于啥样的市场阶段：

-在上升趋势中，这很可能是主力借助涨停吸引抛压，进行洗盘换手，为下一波拉升做准备。

在横盘晃动的时候，主力通常会趁机试探盘面，一方面是要弄清楚市场的反应，另一方面是为了检验筹码是不是稳固，而这一般预示着大行情立刻就要开展。

-而在下降趋势中，这就极大概率是主力在出货，利用涨停诱多，吸引散户接盘。

炒股炒到最后，比拼的可不是谁消息通不通，也不是谁技术指标用得多花里胡哨，而是谁能看懂主力的真实想法。涨停不代表就肯定会涨，跌停也不代表就肯定会跌。关键是要看看位置、看看趋势、看看成交量、看看背后的逻辑。

别被一根K线牵着鼻子走。站在主力的角度去思考问题，你才能够在这个市场里头活得更长久、走得更长远。

最后再提醒一下：股市存在风险，进入市场不要粗心大意。上面这些分析是依据历史规律以及实战经验而来的，这可不能当作是投资建议。由于每个人的情况各不相同，在做出决策之前一定要自己认真地进行判断。

希望这篇文章能帮你弄明白状况，少走些岔路。下次再唠。