夜盘，存储暴涨！带动Ai集体反弹！

昨晚美股大跌，今晚美股大涨，冰火行情了可以说。

源头是美股存储巨头美光的业绩暴涨。

美光的业绩报提炼总结：

与市场担心的“AI需求放缓”截然相反，美光CEO称：2026年的HBM产能不仅没剩，而且已经被锁死。

更重要的是，美光警告全行业正面临“结构性短缺”，其目前仅能满足核心客户约一半至三分之二的订单需求。

同时，公司正在与客户谈判一种“史无前例”的、更有约束力和有具体承诺的多年期供货合同。

美光2026财年第一财季营收、毛利率和每股收益均远超指引上限，并发布了创纪录的第二财季业绩展望，为近期动荡的AI板块注入信心。

HBM产能售罄：美光宣布2026日历年的所有HBM（高带宽内存）产能已全部售罄，且价格和销量均已锁定。

HBM市场预期大幅上调：预计HBM市场规模到2028年将达到1000亿美元，这一里程碑比之前的预测提前了两年到来。

供需极度失衡：行业供应在可预见的未来将“远低于需求”，预计供应紧张状况将持续到2026年以后。CEO透露，中期内美光仅能满足部分关键客户50%至三分之二的需求。

前所未有的长期合约（LTA）：正在与客户谈判一种全新的、带有强制性条款和具体承诺的多年期供货合同，这在历史上尚属首次。

资本开支上调：2026财年资本支出（CapEx）上调至200亿美元（此前预计180亿美元），主要用于支持HBM和先进工艺节点。

AI需求并未放缓：反驳了市场对AI泡沫破裂的担忧，指出AI数据中心建设正在推动内存和存储需求的急剧增加。

全线需求上调：公司上调了对服务器、PC等终端市场的增长预期，认为AI正从数据中心到边缘设备全面推动内存需求的结构性增长。

给大家做个翻译。

第一：趁现在缺货，签了长期的合约，锁定未来收益。

众所周知，存储是周期行业，等扩产了，价格就凉了。

锁定长期订单，就敢安心扩产了。

这是给行业的定心丸。

第二：缺货程度无法想象，26年订单全锁定。

这是给股市的定心丸。

第三：AI需求再次证明。

美光很聪明，用长协订单来证明自己，比甲骨文自证清白要高明的多。

大家都是一条AI船上的，真有泡沫一起沉。

还有什么比我未来两年都赚钱更能证明这船靠谱的？

总之：

存储板块，等着沾光吧！

懒人蹲守可选相关的：中韩半导体ETF。

可想而知未来国产巨头长鑫明年上市会创造怎样的盛况，概念股说不定明年初也可以提前炒！