中国使用数字人民币进行“一带一路”沿线交易

#精品长文创作季#

中国有许多途径可以通过其中央银行数字货币扩大其对全球金融市场的影响力。其中首先是“一带一路”倡议，这是一项中国主导的经济发展倡议，专注于涵盖亚洲、欧洲和非洲的基础设施投资。该项目预计将向70多个国家的基础设施相关项目注入数万亿美元的投资。由于数字人民币其所谓的交易速度更快、成本更低等好处，可以让中国有机会降低成本并增加沿“一带一路”开展跨境贸易的便利性。使用其数字货币在当前支在清算系统上结算跨境交易将使中国能够在开展业务时绕过现有的以美国为中心的金融系统。这将使中国在“一带一路”沿线的业务免受美国制裁的影响——显然有利于中国的地缘地位，以及它的贸易。

中国已经走上通过“一带一路”增加人民币流通量的轨道。 2019年，与“一带一路”成员国的贸易额超过9.27万亿元（约合1.34万亿美元）。中国是“一带一路”沿线约25个国家的最大贸易伙伴，并与二十多个“一带一路”倡议签署了货币互换协议。作为该倡议的一部分，中国正在推动人民币在跨境贸易中的使用。为助力“一带一路”融资，中国银行和中国建设银行还发行了离岸人民币债券和外币债券。在债务发行和回收中使用数字人民币2013-2018年，中国共提供418亿美元援助，其中赠款占47%，优惠贷款占48%，无息贷款占4%。中国的广泛援助可以被视为一种在世界各地建设软实力的方式。通过“一带一路”倡议，中国正在创造一种情景，即几个疲软的经济体越来越依赖它获得贷款。

中国还为“一带一路”沿线国家，吉布提、吉尔吉斯斯坦、老挝、马尔代夫、蒙古、黑山、巴基斯坦和塔吉克斯坦这些国家都将面临不断上升的债务——国内生产总值比率超过50%，一旦“一带一路”贷款完成，至少有40%欠中国的外债。这可能会增加中国对这些负债累累的国家的影响力。中国可以利用这种影响力说服各国在双边交易中采用其数字人民币。非洲最大的双边债权国是中国。据估计，中国银行和国有企业持有非洲外债的17%至24%。赞比亚和吉布提等非洲国家占债务的大部分。中国可以通过推动中国积累数字人民币储备来偿还贷款，从而对中国债务不断增加的国家施加影响。中国甚至可以向各国提供贷款优惠，以推广其数字人民币。如果转向中国数字人民币的成本很低，各国将看不到继续以美元与中国进行贸易交易的好处。

使用数字人民币作为发票货币发放贷款可以使这些交易更加透明和易于管理。这也可以让国家对资金进行更多控制，这对中国来说是一个有吸引力的场景。由于许多围绕非洲机场和铁路建设的合同都是由中国公司执行的，因此承包商可以使用数字人民币付款，而无需通过外国政府支付款项。要让各国欣然采用数字人民币，中国必须首先建设基础设施，其次，激励各国使用数字人民币进行贸易。考虑到中国在欠债国家的软实力不断增强，以及其为不受美元主导的贸易而建设替代基础设施的动机，这两种情况都非常合理。利用现有的中国支付基础设施推广数字人民币全球数以百万计的商店现已接受微信支付、支付宝和银联支付。此外，微信支付在49个国家可用，支付宝也被42个国家接受。

支付宝和微信支付共同拥有约19亿的活跃用户群。中国可以轻松地分发其通过预先存在的支付平台（如支付宝和微信支付钱包）支付数字人民币。这不需要建立新的验收基础设施；它可以轻松地利用当前的验收基础设施。中国已要求支付宝将其快速响应(QR)码支付清算系统转换为银联（中国的国内卡计划）。2020年初，贝宝控股公司. 还宣布与银联建立合作伙伴关系。该合作伙伴关系允许银联卡持卡人访问贝宝的广泛网络，并可使目前接受贝宝的所有实体零售点接受银联卡。银联卡已被173个国家超过2700万家商户接受。中国可以利用这个已建立的网络在银联存在的国家建立销售终端（PoS）。这意味着中国已经可以访问广泛的网络设置，这将促进其在全球范围内使用数字人民币。

虽然目前中国的数字人民币仅在国内使用，但中国可以通过银联轻松扩展到国际使用。此外，如果中国设法与某些国家制定货币兑换规定，它也可以将其数字人民币分发给海外人士。这将允许非中国公民持有数字人民币并在世界各地使用其网络。这将允许非中国公民持有数字人民币，并在世界各地使用其网络。虽然这听起来可能有些牵强，但中国对非洲和亚洲国家有着巨大的影响力，在这些国家，中国可以轻松地就向外国人发放其数字人民币所需的法规进行谈判。

非洲的汇款

考虑到中国在非洲的存在和影响力，中国可以向撒哈拉以南非洲地区的人民提供其数字人民币，作为另一种更便宜的汇款和收款方式。在当今的支付领域，汇款是一个巨大的支付痛点。 中央银行数字货币是一种支付工具，可以解决交易成本高、结算风险大和付款延迟等问题，并承诺未来任何人只需按一下按钮就可以将资金汇往向海外。根据世界银行的数据，全球汇款的平均成本为交易金额的6.51%。撒哈拉以南非洲地区的汇款平均成本为8.19%，是世界上最高的。中国已经在东非地区建立了广泛的支付网络。在非洲，银联在50多个国家被接受，并在其中12个国家当地发行。最近，银联国际宣布与非洲支付平台 (肯尼亚)合作，使其成为银联的第三方服务提供商 。这意味着银联卡将在东非地区可以用于PoS机、自助取款机和快速反应以及在线支付。

这表明，中国已经建立了网络，以促进其数字人民币在非洲国家的使用。中国可以很容易地使用这一基础设施来接收汇款。此举可能有助于在非洲国家推广中国的数字人民币。中国过去为实现人民币国际化所做的努力2008年的金融危机标志着西方主导的世界金融秩序的失败。它促使中国试图保持其对资本流动和关键金融变量的自主权。这场金融危机的结果是，中国开始建立能够使其逐渐减少对美元依赖的基础设施。自2000年代后期以来，中国采取了一系列措施以推动人民币国际化，以构建以人民币为中心的世界秩序。不应孤立地看待这些行动，而应将其视为旨在取代美元作为全球金融体系支柱的一项更大、更协调的努力的一部分。值得注意的是，人民币国际化在很大程度上是中国政府推动的过程，而美元和日元等其他国际化货币则是由市场推动的国际化。

以下列出了中国为推动人民币国际化而采取的一些关键干预措施。建立离岸人民币清算银行中国最成功的国际化举措是人民币跨境支付系统。人民币跨境支付系统旨在提高人民币在全球的可兑换性。它在所有主要国家都有业务，包括美国、新加坡、英国、法国、德国、韩国、俄罗斯和日本。目前，直接参与人民币跨境支付系统的机构有31家，间接参与的机构超过847家。除了贸易支付，人民币跨境支付系统还支持跨境金融交易的即时结算。中国于2015年推出了人民币跨境支付系统清算和结算服务系统，四年内，人民币跨境支付系统报告了每天处理的交易额为1357亿元人民币（194亿美元），有96个国家和地区参与。值得注意的是，人民币跨境支付系统仅用了四年时间就建立了其广泛的网络。

这些离岸网络在促进人民币在全球的使用方面发挥了重要作用。除了人民币国际化，人民币跨境支付系统还帮助发展了中国的金融业，并在“一带一路”倡议的成功中发挥了重要作用。伦敦是人民币外汇业务的领头羊。英国处理了全球33.79%的人民币离岸交易。非洲和中东地区使用人民币支付的金融机构数量增加了20.98%。这一数字从2017年7月的143家金融机构上升到2019年7月的173家。

人民币主导的石油期货

世界上最大的原油进口国是中国。2018年，中国在上海期货交易所的一个分支机构上海国际能源交易中心 设立了以人民币进行交易的石油期货。这是中国货币国际化战略的重要组成部分。通过建立以人民币为主导的石油期货，中国为全球市场参与者提供了使用人民币的理由。这些石油期货还有助于中国提高其在原油方面的定价权。这一举措与“石油美元”的做法背道而驰，在这种做法中，世界各地的石油都是以美元计价和开票的；这一做法也为美元成为储备货币铺平了道路。考虑到中国是世界上最大的原油进口国，“石油人民币”具有被广泛采用的潜力。中国的石油期货市场表现异常出色。用于衡量未完成合约总数的上海国际能源交易中心(SINE)在2019年至2020年间增加了四倍，达到118,249份。

此外，几乎每年的合约交易量和持仓量都在稳定增长20%。上海期货交易所交易十四种商品期货，包括铝、镍、电解铜和锌。下一期（中国签署双边货币互换协议，中国不是唯一一个试图绕过美元的国家）