0108：一周投资小结

周末了，简单跟大家聊两句。

首先，继续保持，对股市的看好。

其次，大家可以重点关注一件事：特斯拉降价，对后续新能源板块的影响。

我昨天去麦当劳，麦辣鸡翅又涨了一块钱，特斯拉却开年即降价。

降价幅度最大的Model Y车型，降价高达4.8万，而国产车却刚刚经历了一轮提价。

可以预见，2023年的新能车赛道，将会变得更卷。

但是午后这一消息发酵，比亚迪等车企，相对大盘的超额下跌并不明显。但特斯拉的降价，实质上却对一些零部件供应商构成利好。

这可能表示，新能源赛道的调整，已经接近尾声。

周一可以继续观察。

新年的四个交易日，事实上成长风格占优，而新能源板块，明显落后风光储比较多。

如果盘面上非常抗跌，或许是搏反弹的机会。

而且，虽然下半年新能车放量，但去年一二季度，上海封城导致了产业链的业绩塌陷。

所以，一二季度的低基数+股价相对低位，可能会迎来股价炒高的机会。

但新能源的形势+机构持仓比例依然较高，今年应该会继续出货。

所以策略上是见好就收、边打边撤，千万别贪恋。

最后贴一下收益。

2023年第一周的成绩非常完美，跑赢大盘5个点：

主要的收益，来源于中软和爱玛。

在这里我多说几句。

我认为大家平时定收益目标时，最好是以大盘/沪深300为基准追求相对收益；而不是追求绝对收益，比如今年赚它个50个点。

因为，当你的目标是跑赢大盘时，

你在做投资决策和动作时，会很有目标性，争取涨的时候比大盘多，跌的时候比大盘少。

也会让你更多把风险考虑在内，比如大盘短线超买，弱势标的适当减仓等。

当你的目标，是追求绝对的收益率，

风险往往会被忽略，也更不容易保持心态的平和，具体表现就是去追一些胜率并不高、且风险尚未被定价的机会。

具体到我自己，目标是每月跑赢大盘3个点。

（巧合的是，去年，我刚好就跑赢上证37%）

既然目标已经暂时达到，年前还剩10个交易日，我会更加侧重于防守（当个混子）。

但这也不意味着，就是降低仓位、选择弹性低的品种，买一手的银行股。主要还是通过降低持股集中度和风险偏好来实现。

但我比较看好后市，因此风险偏好不会发生大的变化。

未来的每一天都是未知的，而策略是为目标服务的。

就像足球比赛里，1-0领先后转入防守反击的球队，并不是不想进攻，而是他们更想赢。

防守反击，是他们形势变化下的最优解。

事实上，防守反击的球队，常常又继续扩大了他们的比分优势。

我的持仓。

爱玛科技（净利润断层，需求和产能扩张周期）、妙可蓝多（线下冷柜场景，放开利好）、晨光股份（少量，放开后线下教学消费需求大增）、中国软件（少量，政策演绎角度，以及行业利润拐点）、迈瑞医疗（少量，价格合理，医械的国产替代逻辑）、少量现金。

我的计划。

下周择机增加中软仓位。

主要宽基和行业指数估值表。

常规定投：易方达沪深300（110020）、华夏恒生（000071）；

中期开仓华安纳斯达克（040046）、天弘越南（008763）继续定投中；

近期开仓易方达中证海外50（006327）、天弘中证食品饮料（001631）、华安创业板50（160422）。

（以上观点基于公开信息，不构成投资建议，市场有风险，投资需谨慎。）

欢迎关注。